Olet oikeassa. Ei tää pärjää teille
EVOn liikevaihto kasvanut ainakin 25 kvartaalia putkeen (ei löydy historiaa pidemmältä ajalta) ja toiminta skaalaantuu jatkuvasti, joka näkyy henkilöstökulujen osuuden jatkuvana pienentymisenä. Ymmärtääkseni D&A osuuden kasvu liittyy lähinnä NetEntin liitokseen ja olisi palaamassa pitkäaikavälin tasolleen pari %-yksikköä alemmas.
Euromääräiset harppaukset liikevaihdon kasvussa alkaa olemaan aikamoisia…
Vastaan, vaikkei kysymystä minulle osoitettukaan. Alla Q1-raportista tarkemmin liikevaihtoa koskeva osa. 105% kasvuluvussa on mukana epäorgaaninen NetEntin vaikutus (NetEntin luvut tuossa rivillä RNG). Live-riviltä laskien orgaaninen kasvu Q1-21 / Q1-20 olisi 59,6%
Koko raportti löytyy esim: https://mb.cision.com/Main/12069/3333677/1407622.pdf
Tähän vielä vertailuksi orgaanisia kasvulukemia (verrattuna kuhunkin vuoden takaiseen kvartaaliin):
Q1/21: 59,6%
Q4/20: 68%
Q3/20: 48%
Q2/20: 50%
Q1/20:45%
Hiukan siis orgaaninen kasvuvauhti jäähtynyt edelliskvartaalilta, mutta vuoden takaiseen verrattuna on parannettu juoksua. Silti mielestäni turha kuvitella, että 105% on kestävä liikevaihdon kasvuvauhti. Jatkossa NetEnt- ja BTG-tuotteet pitää myös saada kasvamaan orgaanisesti, tai muuten ovat kivirekenä mukana hidastamassa koko yhtiön orgaanista kasvua.
Kiitos!
Eiköhän sieltä joku kovemman Q1 orgaanisen kasvun paina kuin Harvia, vaikkei Evo siihen pystynyt. Harvian orgaaninen kasvu Q1 oli 62%.
Joku aiemmin mainitsi, että Revenio tekee niin, mutta jäipä sekin.
Ja ettei mene ihan offtopic linjalle, niin tuo on hyvä huomio, että tulevaisuudessa Evon orgaanista kasvua on hidastamassa Netent ja BTG.
Sanon vielä samaa kuin joskus aiemmin, eli omaan silmään Netent on menneen talven lumia ja siihen saa muutaman hokkus pokkuksen keksiä (kuten yhdistämällä liveksi pelejä, jota nyt tehdään), jotta se saadaan kiinnostavaksi taas. BTG on taas oma lukunsa ja varmasti sillä on vahva tulevaisuus.
Evo lisätty vasta nyt stockwitsiin
Callin skripti, jos joku kaipailee
EVOLUTION
Morgan Stanley höjer riktkursen för Evolution till 1 750 kronor (1 440), upprepar övervikt - BN (Finwire)
2021-04-28 07:02
newsroom@finwire.se
Nyhetsbyrån Finwire
Siitä Bull-keissi.
Summary
- Evolution Gaming provided Q1 results before market open on Tuesday.
- The Swedish B2B gambling provider put up some exceptional numbers again for Q1.
- These results set Evolution on track to deliver another year of big outperformance in 2021.
- I believe Evolution will continue to widen the gap between competitors, particularly as the US expansion accelerates.
- Evolution is what I call a “dream” growth stock.
Erik Penserillä kovat piipussa
https://twitter.com/g11investment/status/1387788129738936324?s=21
Tässä podissa Penserin analyytikko käy läpi juuri tuota uutta tavoitehintaa. Oli nostanut EPS estimaattia vuosille 22 ja 23 15%:lla. Evon osuus tulee podissa ensimmäisenä. Analyytikko ilmoitti myös itse omistavansa Evoa