Osakesijoittaminen

Vincit - ketterä IT-palveluyhtiö

Juuri näin, olemme myös oikaisseet PPA-poistot!

Joni

Silmäilin Inderesin Vincit -yhtiöpäivitystä 28/8/2020. Mielestäni siinä on virhe Tuloslaskelma-osion kohdassa H1’20 Liikevaihto 27,9 (pitäisi olla 26,7 Vincitin raportin mukaan). Myös ko. liikevaihdon erittelyriveillä näyttäisi olevan virheitä.

Voisit @Joni_Gronqvist varmuuden vuoksi tarkistaa luvut.

4 tykkäystä

Kiitos hyvästä huomiosta! Liikevaihto korjattu ja numerot päivitetty sivuillamme ja tulee näkyviin seuraavassa raportissa. Tämä ei aiheuta muutoksia tulosennusteisiimme eikä odotuksiin H2:lle.

4 tykkäystä

Hmm… numerot päivitetty sivuillenne? Voisitko @Joni_Gronqvist tarkentaa, mille sivuille? Teidän Exceliinkö?

Olisiko kuitenkin harkinnan arvoista, että Inderes uusisi Vincit-yhtiöpäivityksen 28/8/2020, sillä mielestäni se sisältää virheitä myös tekstiosioissa mm. Vincit Californian liikevaihdon kasvun osalta ja niin edelleen.

En tiedä, miten Inderes laatii ennusteet mm. liikevaihdon kasvun osalta, esimerkiksi vuosille 2021-2023. Siksi olen huolissani, että ennusteissanne virhe ikään kuin kertaantuu H1’21, H1’22, H1’23 luvuissa ja sitä kautta virhe vääjäämättä vääristäisi myös DCF-laskelmaanne ja sitä kautta kenties nykyistä (12 kk:n) suositustanne ja tavoitehintaanne.

2 tykkäystä

Onko jotain muutoksia tapahtumassa? 6,20e oli target eilen.

image

3 tykkäystä

Raportissa edelleen sama targari, onks tossa jotain häikkää @Joni_Gronqvist? :slight_smile:

1 tykkäys

Inderes yhtiösivulla päivitetty https://www.inderes.fi/fi/yhtiot/vincit

Raportissa tekstiosiossa kommentoitu Californian Q2-liikevaihtoa, joka kasvoi 15 % (liikevaihto laski Q1:llä -8% ja näin H1 siis +3 %). Tätä varmasti tarkoitit kommentissa?

Me mallinnamme Vincitiä ja monia sektorin yhtiöitä henkilsötökasvun, laskutusasteiden ja palkkainflaation, joten toteutuneen muutos ei siksi kerraannu.

Tuo ei vaikuta muutoin tulosennusteisiimme tai näkemykseemme osakkeesta (suositus ja tavoitehinta). IT-palvelusektorilla käytämme arvostuksessa pääsäntöisesti tuloskertoimia.

1 tykkäys

6,2 targari joo edelleen :smiley: ei muutosta siihen, pitäisi nyt olla sivuillakin oikein.

Hienoa nähdä ettää täällä luetaan raportit tarkkaan ja huomautetaan! Tekee työstä paljon mukavampaa!

13 tykkäystä

Kiitos vastauksesta. Yhtiösivulla tosiaan liikevaihto 2020e 52,9. En ole aiemmin älynnyt skrollailla yhtiösivua alaspäin.

Olet täysin oikeassa Californian liikevaihdon kasvun suhteen. Minulla on selvästi vaikeuksia luetun ymmärtämisessä Q2 on tosiaan eri asia kuin H1. :slight_smile:

1 tykkäys

Nyt saatiin kunnon pöhinämies Vincittiin! Miehen nimikin on mielestäni oikein mainio.

2 tykkäystä

Noni siittä Eamia Caverionille. :+1:

5 tykkäystä

Lupaavaa. Alkaakohan jäämään viivan alle jo jotain tulostakin?

Mikä viritys tämä Vincit Now on? Onko kellään tietoa?

Omien ostot loppuivat ilmeisesti, vaikka puolet varatusta summasta ja reilu 100k osakkeita jäivät hankkimatta. Missä siis ilmoitus osingosta vielä viipyy jos ohjeistuskin palautettiin? Kysyy nimimerkki Köyhä.

4 tykkäystä

Yllättävän vaisu kurssireaktio (tällä hetkellä ainoastaan noin + 2,5 %). Kuitenkin kyseessä on iso asiakas, jolla on monipuoliset/vaativat tarpeet järjestelmälle ja ovat vapaaehtoisesti (ei siis julkinen hankinta missä valinta voi välillä osua myös ei niin haluttuun toimittajaan) valinneet Vincitin järjestelmätoimittajaksi. Vaikka tällä yksittäisellä kaupalla ei olisi merkittävää tulosvaikutusta, on tämä mielestäni isossa kuvassa tärkeä diili.

PS. Ostin itse lisää.

2 tykkäystä

Siellä taitaa olla ainakin yksi iso exit meneillään, joten kaikille halukkaille on riittänyt tällä tasolla ostetettavaa. Mielenkiintoista nähdä 30.9. omistajalistaus.

1 tykkäys

Kuka myy? Voisi käydä päätteellä katsomassa joku päivä tilanteet.

Vincit EAM myydään varmasti pois heti kun saavat sen sellaiselle pohjalle että joku ostaa sen, tämä diili oli hyvä alku. Ja silloin nähdään tasokorjaus kurssissa veikkaan.

Ocramia epäilisin. 31.8. päivitetty listaus on kuitenkin 27.8. tehdyt kaupat ja siihen jo vähentänyt. Sen jälkeen oli mm yksi 200k kpl päivävaihto.

30.9. asti aikaa ostella omia osakkeita. Ja tosiaan kuten mainitsit niin vajaa puolet vasta ostettu ilmoitetusta joten miksei tuota voisi periaatteessa ja käytännössä jatkaa koska kerran valtuutus on vieläkin olemassa.

Näköjään LaaS käy myös kaupaksi.

4 tykkäystä

Kiva ois kyllä, että Vincit avaisi näiden sopimusten arvoa jollain lailla. Osaako joku estimoida, millaisesta sopparista on kyse?

2 tykkäystä

Koitin vähän googletella, mutta tuolle en hankintahintaa löytänyt. Sen sijaan Tampereen ammattiopisto on tehnyt myös LaaS hankinnan, jossa hinnaksi sanotaan “Hankinnan ennakoitu arvo neljän vuoden ajalta on 60 000 euroa (alv 0%).” Keusote lienee hieman isompi asiakas. https://www.hankintailmoitukset.fi/fi/public/procurement/40973/notice/54182/overview

Yksittäiset sopimukset ei siis mitään älyttömän isoja, mutta jos tuo tuosta lähtee kunnolla liikkeelle, niin kyllähän niistä pienistä puroista voi kasvaa vielä kunnon rahavirta.

2 tykkäystä