Osakesijoittaminen

Wärtsilä Oyj Abp - ketju

Juu huoltotoiminnasta olen tietoinen, mutta eikö tällä hetkellä ole niin että kaikki 2-tahtimoottorien valmistaminen on lakkautettu Wärtsilän toimesta? Vai tarkoitatko että Wärre aloittaisi näiden valmistamisen uudestaan, vaiko että operaattorit siirtyisivät käyttämään 4-tahtimoottoreita?

Käyttävätkö muuten vastarakennetut merchant alukset edelleen pääsääntöisesti 2-tahtimoottoreita?

Lähinnä siis, että jos jatkossa tämä kahtiajako 2-tahti- ja 4-tahtimoottirien välillä pysyy yhtä isona kuin se nyt on, niin mielestäni on turha odottaa mitään merkittävää rahavirtaa tulevaisuudessakaan tältä sektorilta kun sitä ei ole historiassakaan tullut. Vaikka siirtyisivät uusiin polttoaineisiin mitä Wärtsilän moottoritkin osaavat käyttää.

Nordea julkaisi päivitetyn Wärtsilä-analyysinsä. Suositus pysyy PIDÄ-tasolla.

6 tykkäystä

Tuolta näkee myös kätevästi muidenkin tavoitehintoja. Muutama yhtiö päivittänyt tavoitehintojaan viimeviikolla 5.5-11€ target price välillä. Aika pessimistisiä arvioissa ollaan ja onhan tässä varmasti vielä epävarmuutta miten laivailut ja muut lähteää kehittymään.

10 tykkäystä

Kannattanee kuitenkin muistaa, että Wärtsilän vaihto ja täten Inderesin suositushinnan vaikutus on aivan eri luokkaa kuin vaikka Harvialla tai Remedyllä. Käytännössä voisi sanoa, että Inderes liikuttaa noita kahta viimeistä, mutta Wärtsilään ei ole juurikaan mitään vaikutusta.

20 tykkäystä

Päivävaihdossa on kyllä havaittavissa pientä eroavaisuutta :slight_smile: Ei taida paljoa tosiaan olla isossa mittakaavassa Inden tavoitehinnalla merkitystä Wärren osakkeseen. Ei varmaan pohjoismaiden ulkopuolella edes tunnisteta sellaista pikku-putiikkia, kuin Inders.

1 tykkäys

Jahas,sieltä tuli tavoitehinnan päivitys. Ehkäpä odotettukkin nosto hintaan mutta sitten tason lasku. Hyviä pohdintoja ja analyysiä wärren videolla kyllä.

Itsellä kova luotto wärren innovatiivisuuteen ja firma on osoittanut kovaa turnaus kestävyyttä. Näkisin toimitusjohtajan vaihdoksen tuovan ehkä isommalla kädellä tuota omistajasuvun agendaa. Eihän Eskola ole huonoa duunia tehnyt.

12 tykkäystä

Wärtsilä luopuu Entertainment-liiketoiminnastaan

pe, tammi 22, 2021 08.50 CET
Wärtsilä Oyj Abp, Lehdistötiedote, 22.1.2021 klo 9.50

Teknologiayhtiö Wärtsilä myy 100% omistamansa Entertainment-liiketoiminnan, Wärtsilä Funa GmbH:n, osakkeista ranskalaiselle pörssiyhtiö Videlio SA:lle.

13 tykkäystä

Paljonkohan Wärtsilä on saanut kyseisistä liiketoiminnoista rahaa tähän maailman aikaan?
Ekillä on varmaan jotain hinta-arviota että puhutaanko yli vai alle kymmenen miljoonan euron kauppahinnasta?

Wärtsilällä on lusikka monessa sopassa mutta suurin puurokauha taitaa olla tuolla energy ja service puolella. Kuten aikaisemmin sanoin niin itsellä on kova luotto firmaan sekä nyt omistajasuvun luottomieheen joka siirtyy toimariksi.

Kuitenkin korona nähdäkseni rokottaa(heh) tätä ydin bisnestä ja näkisin että käännöstä tämän ison laivan kurssiin on tulossa.
Wärrehän on akku sekä osakseen vety hommissa mukana mutta näistä ei riitä niin paljon voita leivälle kuin ydinbisneksen rullaamisesta. Iloisesti istun kyydissä mutta toivon tämän timantti yhtiön hieman parantavan.

5 tykkäystä

Käsitääkseni kyseessä oli ainoastaan laivojen viihdepalveluihin liittyvä liiketoiminto. Eli siis tarjosi äänentoistopalvelut ja mahdollisesti elokuvateattereita loistoristeilijoihin.

9 tykkäystä

Moro TJT, kauppahinnan arvioiminen on hankalaa kun ei tiedä mitään toiminnan kannattavuudesta. Netflix-kertoimilla (P/S > 10x) tätä ei taatusti ole myyty. Myyty yksikkö on osa MSI:tä josta maksettiin 195 MEUR vuonna 2015. MSI:n vuoden 2014 liikevaihto oli 404 MEUR ja Wärren tuolloin maksamat kertoimet olivat P/S = 0,5x ja EV/EBIT 7x. Arvioisin että nyt myydyn yksikön kauppahinta on muutama kymmenen MEUR. Kauppahintaa kiinnostavampaa olisi tietenkin se myydäänkö voitolla vai ei. Näiden tietojen puuttuessa ei kurssivaikutustakaan voida juuri arvioida, mutta pieni se on joka tapauksessa. Terv. Eki

9 tykkäystä

Laajennussopimus allekirjoitettiin joulukuussa 2020

10 tykkäystä

Niin ja siis kuten Eki kertoi tämä on ollut osuus tuota laajempaa pakettia joka on sisältänyt vaikka ja mitä mutta pääasiassa SAM electronics, Valmarine jotka liikevaihdosta sen valtaosan MSI:stä ovat tuoneet. Nämä siis ovat tutka, automaatio ja muita siltaratkaisuja joissa nyt on kylkiäisenä tullut tuo entertainment.

Uskaltaisin väittää että tämän divestointi on ollut ajatuksena aika kauan, ellei jo miltei alusta alkaen.

11 tykkäystä

FUNA tekee koko laivojen ääni-, väri- ja valomaailman suunnittelua jne. Googlella ”Wärtsilä dynamic lighting” antaa ihan hienon näköisiä kuvia risteilijöistä :sunglasses:

2 tykkäystä

Mielenkiintoista, että laivaliikenne on jäänyt päästökauppojen piiristä kokonaan pois, vaikka se on valtava saastuttaja.

Voisi kuvitella, että tämä ilmiö alkaa satamaan Wärren laariin varsinkin kun jotain konkreettista on alkanut tapahtumaan, esim tuo 0.5% rikkipitoisuusrajoitus on tullut voimaan jo viime vuonna.

Jos laivaliikenteen päästöt olisivat yhtä kuuma puheenaihe kun sähköautoilu saattaisi Vaasan ja Triestenkin pajoilla olla vipinää🤔

6 tykkäystä

Ei voi pinota lisää kustannuksia merirahdille tai globalisaatio ottaa taka-askeleita kun rahtaaminen ympäri palloa ei yhtäkkiä olisikaan enää kustannustehokasta vs. paikallisempi valmistus.

3 tykkäystä

Tänä vuonnahan tuo rikkidirektiivi tulee vaikuttamaan, eli polttoainekustannukset nousevat, jossei rikkipesuria asenna.
Se toki on asia erikseen päättävätkö laivanvarustajat asentaa pesurin vai käyttää kalliimpaa polttoainetta ja kuinka iso osa asennettavista pesureista sataa wärren laariin.

4 tykkäystä

Rikkipesureiden asennuksia ohjaa vahvasti polttoaineiden hintaero. OP:n Q4 Pre-kommentista löytyy mielenkiintoiset kuvaajat, joista näkee hyvin lyhyen aikavälin korrelaation asennusten ja polttoaineiden hintaeron välillä.

Cadel tänne on ansiokkaasti materiaalia jakanut, mutta näitä en ainakaan pikaisella selauksella löytänyt.

10 tykkäystä

Jäi tästä Wärtsilän keissistä makuna sellanen tuuliviirimäinen lyhyen aikavälin takin kääntely

Ei ole pitkä aika kun Vesola ylisti Wärtsilää konepajojen kruununjalokiveksi ja moottorit on valmiina ärjymään. Tuli vähän puskista tuo negatiivinen analyysi. Itse olin aika isolla painolla Wärtsilässä, tuli koronakuopasta haalittua

Heitin torstaina kaikki Wärtsilät laitaan, toki tuotto oli hyvä, mutta alkuperäinen sijoitussuunnitelma oli katsoa pitkälle ja pidin Wärtsilää hyvänä keissinä

En ymmärrä konepajoista tarpeeksi, niin tällainen analyysin heilunta ei nappaa, enkä aio näin epävarmuutta holdailla. Enkä aio rakastua yhteen osakkeeseen, joten katselen näille irroitetuille pääomille jonkin muun kohteen.

13 tykkäystä

@Mats_Bedo itselle tuli yllätyksenä tuo suositusmuutos. Oma ajatus on, että potentiaalia riittää pidemmällä aikavälillä. Analyysin suositus perustuu 12kk näkymään.

Miten näette Wärtsilän näkymät vuotta pidemmällä jaksolla? Oma ajatus on, että kun risteilytalous elpyy, niin nousuvaraa on jäljellä.
Samoin Power to X on kiinnostava.

4 tykkäystä