InderesPodi ja sen tulevaisuus

@Antti_Luiro, @Antti_Siltanen, @Juha_Kinnunen ja “Life Science”-podi :slight_smile:

Aiheet:

00:00 Aloitus 00:37 Viime vuosien kehitys 02:47 USA:n nykyhallinnon vaikutukset 07:38 EU:n lääkinnällisten laitteiden asetus 11:27 Kiinan tapahtumat 14:33 Tekoälysovellukset tekevät tuloaan 21:36 Yhtiöiden läpikäynti 21:55 Optomed 26:23 Revenio 35:20 Detection Technology 42:24 Bittium 48:02 Aiforia 57:58 Biohit 01:07:35 Bioretec 01:19:17 Faron 01:31:35 Herantis Pharma 01:40:56 Modulight 01:50:56 Nexstim 02:02:21 Nightingale 02:14:23 Orion 02:26:55 Sijoitammeko itse sektoriin?

10 tykkäystä

Viikonlopun ratoksi tuoretta inderesPodia kuunteluun! :sunglasses: Oli kyllä mielenkiintoinen podi, kun pääsin editoisessa kuuntelemaan läpi. Jos siis puolijohdesektori kiinnostaa yhtään, niin suosittelen lämpimästi kuuntelemaan! :headphones:

20 tykkäystä

Atte: “Sitten päästään Helsingin pörssin käytännössä ainoaan puolijohdesektoriin isosti liittyvään yhtiöön eli Canatuun.

Kaikki ne kymmenet Aspocomp-fanit, jotka innoissaan odottavat, että milloin yhtiön bisnes käydään läpi podissa:
a sad pig is sitting on the ground with the words `` you forgot me '' written on it .

24 tykkäystä

Fantastista, kiitos jo Inderesin ja Sifterin väelle! Viikonloppuun kivasti lisää laatusisältöä :slight_smile:

10 tykkäystä

Aspocomp tosin liittyy puolijohdeteollisuuteen vain epäsuorasti. Piirilevyille joita Aspocomp tekee asennetaan kyllä puolijohteita mutta itse puolijohteiden suunnitteluun tai valmistamiseen Aspocomp ei osallistu. Se siis liittyy puolijohdebisnekseen vain samaan tapaan kuin vaikkapa rakennusyhtiö hissibisnekseen. :face_with_monocle:

Esimerkiksi Nokia oikeastaan liittyy alaan enemmän koska se suunnittelee ja valmistaa puolijohteita, joskaan ei kuumimmilla aloilla nykyään.

8 tykkäystä

Aspocompin koko bisneskeissi nojaa erityisesti teknologisesti haastavien piirilevyjen valmistamiseen puolijohdeteollisuuden suuriin asiakkuuksiin ja sitä kautta yhtiö nivoutuu tiiviisti osaksi puolijohdeteollisuuden arvoketjua. Kyllä, ollaan siellä arvoketjun loppupäässä tekemässä niitä tuotteita mihin puolijohteet asennetaan, eli sinun vertauskuvaasi mukaillen kyse on kuin autonvalmistajan ja rengasvalmistajan välisestä suhteesta. Älyllisesti epärehellistä olla nitomatta näitä yhteen. Jos Canatun voidaan katsoa pivotoineen autoteollisuuden lämmitysteknologiayhtiöstä pörssin eniten puolijohdeteollisuudesta riippuvaksi yhtiöksi, niin Aspocomp on heti kakkosena riippuvuudessa. Nokian tekemällä liikevaihdolla ei ole mitään varsinaista suoraa yhteyttä puolijohdeteollisuuden syklien kanssa.

Lisäys: @Pandakarhu ajatuksena oli mainita, että puolijohdeteollisuuteen noususykliin pääsee käsiksi kotipörssissä Canatun lisäksi myös toisenkin (aika tuntemattoman) pörssiyhtiön kautta, mikä kiinnostanee podin kuuntelijoita koska valtaosa heistä keskittyy kotimaisiin osakkeisiin. Firmasta pääsee vieläpä lukemaan Inderesin tekemää valmista analyysiä. Aiemmin meillä oli lisäksi myös Okmetic, mutta se lunastettiin pois. Tässä kohtaa olisi tarjoutunut myös tilaisuus avata tuota kilpailukykykuviota ja sektorin liitännäisyyksiä laajemminkin, eli mitkä osat arvoketjusta ovat sellaisia, missä yhtiöt ja sitä kautta sijoittaja eivät tee hyvää tuottoa ja kuka taas käärii massit itsellensä.

11 tykkäystä

Arvostan kirjoituksiasi foorumilla, mutta ehkä nyt vähän menet metsään. Podissa käsitellään aika hyvin puolijohdeteollisuuden ns. front end ketjua. Yleensä puolijohdeteollisuus jaetaan kahteen pääkomponenttiin Front end ja Back end. Kun puhutaan Front end valmistuksesta se tarkoittaa yleensä kiekkopuolen valmistusta. Näille hyvin ominaista on hyvinkin suuret vallihaudat koko puolijohdeteollisuuden alalla. Kun mainitset esim. Aspocompin niin se on meidän alalla hyvinkin backend-backend-backend prosessia/alaa joilla saattaa olla se oma nich, mutta aika kaukana puolijohdeteollisuuden arvoketjusta. Aspocompin tapasille firmoille on hyvinkin tyypillistä, että näitä voidaan replikoida hyvinkin ympäri maailmaa varsinkin Aasiassa, ja heidän vallihaudat ei ole läheskään sellaiset kuten Front end valmistajilla.

21 tykkäystä

Viikonlopuksi jälleen mielenkiintoista kuunneltavaa, nimittäin suuri Sampo-podi osa 2!

Sampo on viimeisten vuosien aikana muuttunut entistäkin ennustettavammaksi ja vakaammaksi. Joidenkin mielestä ehkä myös tylsemmäksi, kun pitkään spekuloidut yritysjärjestelyt ovat toteutuneet ja suurempaa dramatiikkaa on tuskin enää luvassa. Tekeminen on kuitenkin vuodesta toiseen laadukasta ja omistajat palkittu varsin avokätisesti. OP:n pääanalyytikko Antti Saari saapui analyytikko Sauli Vilénin vieraaksi käymään läpi Sammon viimeisimpiä käänteitä.

Aiheet:
00:00 Aloitus
01:13 Sammon analyytikkoseuranta
03:30 Topdanmark
22:14 Hastings
37:20 If
47:45 Mandatum
53:56 Nykymuotoinen Sampo
57:17 Näkemys Sammosta
01:00:09 Voitonjako
01:05:39 Yleisökysymykset
01:23:09 Brändi tulevaisuudessa

21 tykkäystä

ssh, nextgames, nanoform, faron, rush factory, heeros, bittium, basware, marimekko

Viisi vuotta alkaa olla mennyt ja tämä lottolappu ei aivan osunut tällä kertaa :smiley:
@Sauli_Vilen Kansa haluaa uuden jakson, jossa laitetaan uusi lappu vetämään :slight_smile:

8 tykkäystä