Tässä alla vielä viivotinanalyysi-havainnekuva Kemiran osakekurssista ja vuosien pomppuisesta, mutta nousujohteisesta “mörnimisestä” ja sitä mitä osakekurssille tapahtuu, kun yrityksestä on kehittymässä kannattavaa kasvua tekevä yritys tylsän osinkokoneen sijaan. Kemiran osake on “hypännyt” tuolta nousujohteisesta putkesta ulos.
PS. Aina on olemassa mahdollisuus konsolidaatiolle tai sille, että Kemira ostetaan pörssistä pois kuleksimasta. Mikäli Kemirasta on tulossa “vihamielinen” ostotarjous niin ainakaan Kemiran johto ei ole siitä vielä välttämättä tietoinen. Se on vasta jonkun ulkkarin korvien välissä ja tullut vahingossa sammakkona ulos sisäpiirin pöydässä
Oma kymmenen senttiä tähän keskusteluun on seuraavat:
Lyhyellä aikavälillä voi hyvinkin olla aika lailla täyteen hinnoiteltu. Tämä selittäisi johdon myyntejä. Niille johtajille jotka myi jäi vielä paljon. Lainaraha ei ole superhalpaa kenellekään ja tavallisia ihmisiä ne johtajatkin on talo/auto/remppahankintoineen.
Pitkällä aikavälillä voi hyvin olla erinomainen sijoitus tämän päivän hinnalla.
Yritysjärjestelyn ei tarvii olla edes vihamielinen ja silti osa johdosta on pimennossa. Kemirassa etenkin koska luulen että yritysjärjestelypankkiireilla on kyllä paasikivien numero tallessa. Soittaisitko itse middle-mäneille vai kenties suoraan sellaiselle taholle joka voi asiasta päättää?
“Männävuosina Helsingin pörssissä yhden asian varaan pystyi laskemaan epävarmuuden keskelläkin: Kemiran kurssi liikkuu pitkälti 10–12 euron haarukassa, ja yhtiö maksaa osinkoa 0,53 euroa vuodessa.”
“Yhtiö jakoi saman osinkomäärän hämmentävän tarkasti vuosina 2012–2019. Vuonna 2020 osinko lähti vihdoin kasvuun ja on jatkanut kasvussa siitä lähtien. Viime vuoden tuloksesta tänä vuonna jaettava osinko on jo 0,68 euroa osakkeelta, ja sen odotetaan jatkavan kasvussa lähivuosina.”
Tervehdys foorumille. Hiljainen jakso alkaa maanantaina 1.7., ja olemme julkaisseet perinteisesti jaksoa edeltävän uutiskirjeen, johon voi tutustua täällä: Hiljaista jaksoa edeltävät uutiskirjeet - Kemira
Tammi-kesäkuun puolivuosikatsaus julkaistaan keskiviikkona 17.7. noin klo 8.30.
Kemira kertoo allekirjoittaneensa sopimuksen Noritin reaktivaatioliiketoiminnan ostamisesta Iso-Britanniassa Purton Carbons Limitediltä 28. kesäkuuta 2024. Tämä on Kemiran ensimmäinen askel aktiivihiilimarkkinoilla ja mikroepäpuhtauksien poistossa.
Aktiivihiili on yleisin vedenkäsittelysovelluksissa käytetty teknologia värin, hajun ja mikroepäpuhtauksien, mukaan lukien PFAS-yhdisteiden, poistossa. Mikroepäpuhtauksien poistaminen on tulossa entistä ajankohtaisemmaksi lähivuosina kuluttajien terveyshuolien ja ympäristönsuojelun tarpeen lisääntymisen johdosta. Lisäksi PFAS-yhdisteiden ja mikroepäpuhtauksien poistaminen jätevesistä on huomioitu EU:n päivitetyssä vedenkäsittelysääntelyssä.
Yrityskauppa kattaa uudelleenaktivointilaitoksen Purtonissa, Iso-Britanniassa. Uudelleenaktivointi on menetelmä, jolla regeneroidaan rakeisia tai pellettimuotoisia aktiivihiiliä, mikä mahdollistaa niiden uudelleenkäytön. Reaktivointilaitos tuottaa vihreää reaktivoitua hiiltä juomavesi- ja elintarvikesovelluksiin ja keltaista reaktivoitua hiiltä muihin kuin elintarvikesovelluksiin. Kaupan odotetaan toteutuvan vuoden 2024 kolmannen vuosineljänneksen aikana. Ostetun laitoksen liikevaihto vuonna 2023 oli joitakin miljoonia euroja. Yhdeksän työntekijää siirtyy Kemiralle osana kauppaa.
Kemira julkaisee puolivuosikatsauksen tammi-kesäkuulta 2024 keskiviikkona 17.7. noin klo 8.30 Suomen aikaa.
Webcast-lähetys analyytikoille, sijoittajille ja lehdistölle pidetään keskiviikkona 17.7.2024 klo 10.30. Tuloksen esittelevät toimitusjohtaja Antti Salminen ja talousjohtaja Petri Castrén. Lähetys on englanninkielinen, ja sitä voi seurata yhtiön verkkosivuilla osoitteessa: Investors - Kemira
Tässä on Petrin ennakkokommentit, kun Kemira julkistaa Q2-rapsansa keskiviikkona.
Kemira julkistaa Q2-raporttinsa keskiviikkona noin klo 8.30. Toisen neljänneksen tuloksen odotetaan laskeneen vertailukaudesta vain vähän, huolimatta siitä, että yhtiö divestoi alkuvuodesta Oil & gas -liiketoimintansa. Ennustetun erinomaisen tuloskunnon taustalla onkin varsin korkea kannattavuustaso. Konsensuksen ennusteet ovat annetun tulosohjeistuksen keskikohdan tuntumassa ja siten reilu kuukausi sitten päivitetyn kuluvan vuoden ohjeistuksen toisto on odotuksissa.
Eilistä kurssikehitystä(+3.6%) katsellessa ei voinut välttyä ajatukselta että veret seisauttavaa dataa sieltä tulee ja jollakin oli asiasta tietoa vuorokausi etukäteen.
Kemira julkisti aamulla Q2-raporttinsa, joka oli operatiivisen tuloksen osalta pitkälti linjassa odotuksien kanssa. Yhtiön liikevaihdon lasku oli hieman odotuksiamme maltillisempaa, kun taas varsin hyvä kannattavuus jäi kuitenkin hieman ennusteistamme. Kemira toisti vuodelle 2024 annetun ohjeistuksen, joka oli odotettua yhtiön päivitettyä näkymiään reilu kuukausi sitten. Kemiran Q2’24-tuloskatsausta voi seurata inderesTV:stä tästä linkistä klo 10.30 alkaen.
Järjestämme jälleen webcastin Q2-tuloksesta tänään 17.7. Suomen aikaa klo 10.30. Tervetuloa linjoille suoraan lähetykseen tai katsomaan tallenne: Half-Year Financial Report January-June 2024. Julkaisimme myös uuden IR-videon, jossa sijoittajasuhdejohtaja Mikko Pohjala kertoo toisen neljänneksen pääkohdista. Videon voi katsoa täällä: https://www.youtube.com/watch?v=MKfMX54DawM&t=133s
Tässä olisi Petriltä uusi yhtiöraportti Kemirasta.
Kemiran keskiviikkona julkaisema Q2-tulos oli operatiivisten lukujen osalta pitkälti odotetunlainen. Lievän kannattavuusennusteiden alituksen taustalla oli arviomme mukaan suurelta osin kausiluonteiset tekijät. Markkina ei kuitenkaan suhtaudu ainakaan toistaiseksi luottavaisin mielin viime aikoina uudelle tasolle nousseen kannattavuuden kestävyyteen, mitä arviomme mukaan eilinen hieman ennusteista jääneen Q2-marginaalin jälkeinen kurssireaktio (- 11,9 %) myös heijastelee. Toistamme 23,0 euron tavoitehintamme ja kurssilaskun jälkeen nostamme suosituksemme lisää-tasolle (aik. vähennä).
Rapsasta lainattua:
Kemiran nettovelka oli Q2’24:n lopussa 368 MEUR:ssa vastaten 0,6x edellisen 12 kuukauden käyttökatetta. Siten rahoitusasema mahdollistaa suuriakin liikkeitä epäorgaanisen kasvun saralla, jossa jonkinlaiset liikkeet ovat varsin todennäköisiä lyhyellä tähtäimellä jo nähtyjen pienten orgaanisten ja epäorgaanisten liikkeiden lisäksi.
HS: “Kemiran liikevaihto ja operatiivinen liiketulos kasvoivat toisella neljänneksellä, kun luvuista oikaistaan pois helmikuussa myydyn öljy- ja kaasuliiketoiminnan vaikutus.”
Kemiran myynti ja kannattavuus kasvoivat reippaasti
Öljy- ja kaasuliiketoiminnan myynti pienensi yhtiön liikevaihtoa.
Loppumarkkinoidemme elpyminen jatkui toisella neljänneksellä, ja Kemiran tulos oli vankka, Kemiran toimitusjohtaja Antti Salminen kertoo pörssitiedotteessa.
