Täällä onkin hiljaista. Mua kiinnostaisi hirveästi AI tällä hetkellä, omaan salkkuun sekä muutenkin lupaavat nousijat. Onko täällä ketään konkaria, joka olisi asiaan enemmän perehtynyt? USA:ssa näyttäisi olevan muutama itseäni kiinnostava, mutta en tiedä onko nyt jo liian myöhäistä niiden suhteen.
The Trade Desk
Splunk
Intuitive Surgical
Yksi lähestymistapa on valita firmoja, jotka käyttävät AI:ta ympäristössä, jossa kilpailijat eivät sitä tee. Yksi esimerkki tästä on Kamux.
Lisäksi on firmoja, jotka käyttävät AI:ta omissa ratkaisuissaan, mutta eivät ehkä ole AI:n kehittäjiä sinänsä. Esim. Efecte.
Myös ohjelmistorobotiikan ja AI:n yhteistyötä kannattaa seurata, tässä kohtaa nostan omista sijoituksistani Blue Prism:n, joka tekee yhteistyötä ruotsalaisen Artificial Solutionsin kanssa.
Ja onhan noita firmoja nyt maailma pullollaan.
Tuntemattomia firmoja itselleni, mutta vahvat Tesla/Nikola-vibat tuli, kun googlasi The Trade Deskin kehityksen tänä vuonna. Kevyet 450 % nousua koronapohjilta, ja 300 P/E. Pisteet heille, jotka näihin AI-, data- ja pilviyhtöihin osasivat lähteä ajoissa mukaan. Itseäni hämmentää, kuinka esim. Datadog piirsi ensimmäisen pörssivuoden suoraa viivaa, ja nyt koronan aikana kivunnut päälle 200 prosenttia. Voihan tuo nousu jatkuakin, mutta itseäni hirvittää sen verran, että istun ja katson vierestä kun rohkeammat rikastuvat.
Alalla työskentelevänä, olen ollut varsin skeptinen ns. puhtaiden AI-firmojen suhteen, jollei taustalla ole jokin rahasampotuote, johon AI on tuonut aidosti merkittävää lisäarvoa. Tässä ovat nähdäkseni onnistuneet/onnistumassa varsin mainiosti mm. foorumilla hypetetty Smart Eye, sekä kotimainen, jenkeissä menestystä ja kovaa kasvua luova Oura (sormus, joka mittaa unen laatua yms terveysspeksejä). Jälkimmäinen ei toki ole (toistaiseksi) pörssilistattu.
Mitä olen Linkedinistä avoimia työpaikkoja katsellut, niin data scientistejä haetaan tällä hetkellä ihan Kelasta ja S-ketjusta lähtien aivan kaikkialle. Kyseessä selvästikin pakollinen paha, johon joutuu reagoimaan, sillä hype on melkoinen, ja kilpailijoiden tarjotessa tekoälyä, on sitä totta kai löydettävä omastakin tuotteesta. Toki osalla yrityksistä on selkeämmät visiot AI:n mahdollisuuksista, ja selkeä panostus teknologiaan (mm. Unity ja Oura repivät itsellensä tällä hetkellä kaikki osaavat datakaverit, mitä sattuvat löytämään). Henk. koht. sijoitankin mielelläni uskottavaan tekoälytuotteeseen kuin pelkkään algoritmiin, ja siinäkin tapauksessa pyrin huomioimaan, ettei arvostuksessa ole kohtuuttomasti tekoälylisää.
Blue Prism on itselle tuttu töiden puolesta ja sijoituskohteena vois kyllä olla ihan mielenkiintoinen. Harmi, kun näyttää NN puolella olevan otc-lappu. Mistä olet tuota hankkinut, vai oletko meklarin kautta ottanut?
Piti vielä oikein katsoa kurssikäyräkin NN puolelta ja kukas se siellä väijyikään:
Jos bättis hyväksyy, ei voi olla huono sijoitus 
Mulla on britti-tili näille eurooppalaisille osakkeille ja suomalaiset ostan OP:n kautta.
Oletko tutustunut tällä viikolla listautuneeseen yhtiöön c3.ai? $AI
Firma herätti valtavasti kiinnostusta vaikka Doordash ja AirBnB listautuivat lähes samana päivänä. Tämä vaikuttaa olevan juuri sitä mitä kaltaiseni bullerosijoittaja haluaa, varmaan siksi listautuminen tapahtuukin nyt. Tom Siebel, nimekäs perustaja, herättää luottamusta monessa. Firman “tuotteita” voi soveltaa oikeastaan melkein mihin vaan. Onko tämä niin sanotusti puhdas AI-firma? Sivuja tutkimalla saa sellaisen käsityksen, että kaikki voisivat olla c3.ai’n asiakkaita, mutta tietääkseni firmalla ei ole yhtään rahasampoa.
@Tiksu Aika pitkälle samaa mieltä sun kanssa. AI nivoutuu osaksi jotain ja siitä on lukemattomia erilaisia sovellutuksia erilaisiin tarkoituksiin. Täällä on unohdettu sellainenkin vanha tekijä kuin IBM. Heidän Watson lienee ensimmäisiä isoja AI toteutuksia, josta kuuluisin lienee lääketieteen sovellutus. IBM askaroi sitä ennen monen muun tähän liittyvän asian kanssa (mm. shakkikone+äly). Vähän vaikea minusta ajatella, että ostaisin esim. Googlea vain sen AI-osaamisen vuoksi, koska se on vain yksi osa sitä kaikkea, mitä Google tekee ja toisaalta AI on mukana vähän kaikessa heidän toiminnassaan sisään leivottuna.
C3.ai on kieltämättä mielenkiintoinen yhtiö jo pelkästään Tom Siebelin kautta. Hänen mukanaolonsa softamaailmassa on kiistämättömästi merkittävä, vaikka tuossa allaolevassa haastiksessa minusta aliarvioi yhtiöiden kykyä luoda omia ERP:ejään. Ehkä näin on sitten ollut jenkeissä, mutta kyllä ainakin Suomessa niitä osattiin tehdä, olen yhden sellaisen tekemisessä ollut itse mukana. Nykyisin trendinä ei ole enää inhouse-kehittäminen paitsi ihan jossain erillisissä erikoisalueissa.
Itse olen kyttäämässä C3.ai:n hinnan muodostusta, vaikka monesti näissä kannattaisi olla mahdollisimman varhain liikenteessä. Markkinat on kuitenkin niin ylikuumentuneessa tilassa, että en uskaltanut ensimmäisestä 5min HL:stä ostaa ($90 tuntumassa), koska reilu korjausliike voi vaikuttaa tähänkin yhtiöön. Allaolevassa on minusta hyvä tiivistelmä yhtiöstä:
Oliko tästä jotain konkreettista todistetta?
Otin tätä C3.ai:ta reppuun ehkä vähän liiankin tukevasti. Kuten sanoit hinnanmuodostus on vasta aluillaan ja pienetkin markkinahäiriöt voivat heitellä hintaa aika tavalla.
Tutustuin firmaan jo ennen listautumista ja vakuutuin paitsi johdosta niin myös toiminta-ajatuksesta vaikka en olekaan alan ekspertti. Ovat tuotteistaneet tarjontaansa blue chip yhtiöiden kanssa kuten Baker Hughes, IBM, Shell (“juggernauts” Siebelin sanoin), tämä siis tehtiin jo ennen listautumista, nyt aletaan laventamaan mid cap -firmoihin ja maantieteellisesti.
Vaikuttaa hyvältä keissiltä ja jos/kun softayritysten arvostus tarttuu niin aina parempi.
Ihan mielenkiintoinen esitys tekoäly hyödyntämisestä H&M:ssä
Production ready machine learning pipelines in H&M
Katselin vain tuon esityksen kuvat, mutta melko geneeriseltä näytti.
Olen työskennellyt (sw-arkkitehtina/IT-päällikkönä) joidenkin suomalaisten kaupparyhmien Data Scientistien kanssa ja H&M:n kaltaista kokonaisvaltaista ML-arkkitehtuuria ja prosessia en ole tavannut.
Lisäksi en ole tavannut neuroverkkojen tehokasta hyödyntämistä. Mielestäni neuroverkkoja tullaan hyödyntämään tulevaisuudessa enenevässä määrin business casesissa, joissa on riittävästi dataa neuroverkon opetukseen ja on tarve tuotantodatan perusteella ennustaa todennäköisyyksiä
Yleisemmät ML-algoritmit taitavat olla Neroverkko, päättelypuu, K-Means ja lineaarinen regressio. Näissä Top 10 algoritmeissä loput aina vaihtelee Top 10 ML algorithms
Saman kaltaisia neuroverkkoproseseja on autonomisissa autoissa Tesla, Waymo… Waymo ML-process
Monihan luulee, että Tesla perustuu kameroihin ja neuroverkkoon ja Waymo lidariin 
Vaikka kaikissa on aina tuo kamera+CNN neuroverkko pohjalla. Waymossa vain lisäturvallisuutena muitakin datasyötteitä
Laitetaan tähän ketjuun tämä uutinen Paccarin ja Auroran yhteistyösopimuksesta autonomisen kuorma-auton kehittämisestä. Parrac oli vuonna 2019 maailman 7. suurin kuorma-autovalmistaja 198 000 kuorma-auton myynnillä. Paccarilla on jo toimiva akkurekka ja vetyrekka kehitteillä. Kyse ei siis ole tappiollisesta startupista vaan positiivista tulosta takovasta perinteisestä valmistajasta.
Tekoälyyn ja datapohjaisiin ratkaisuihin sijoittaminen kiinnostaa kyllä ehdottomasti. Mielenkiintoisia firmoja on paljon, niistä Microsoftia, Verizonia, Accenturea, Ebixiä ja Cisco Systemsiä jo nappasin pienet siivut ja seuraan nyt etenkin Nvidiaa, DocuSignia, Twiliota ja IBMää. Komppaan edellisiä että AI täytyy yhdistää johonkin palveluun tai tuotteeseen ollakseen kilpailuetu, ja näistä kaikki tekevät niin. On asiakaskokemusta ja -viestintää, fin techiä, legal techiä, autonomisia autoja ja vaikka mitä.
Seuraava hyppy AI:n puolella on ilmeisesti hardwaren puolella (jo tänä vuonna), kun Lightmatter saa photonitietokoneensa pilveen:
CEO:n haastattelu:
Seuraillut pitkään C3.ai:tä ja illalla tuli heidän osarinsa ulos. Lueskelin CC scriptiä ja mielestäni positiivisia juttuja tuli esille. Markkinoiden vastaanotto oli PM:ssä tyrmäävä. Oliko odotukset korkeammalla (biittas lievästi) vai saatiinko Google Cloud yhteistyöjulkistus negaksi? Varmaan yhteistyö vie katetta, Google ottaa omansa, mutta onhan tuossa potentiaalia saada myyntiä buustattua. Mielipiteitä?
Ostin joskus alkuvuodesta seurantaposition joka nyt melkeen -50%. Homma vaikutti kuitenki sen verran mielenkiintoiselta ja sijoittamani summa pieni, että en oo malttanut myydä. Munkin mielestä raportti näytti lupaavalta ja Google Cloud yhteistyö potentiaaliselta, en ymmärrä ihan näin suurta reaktiota. Itseasiassa odotin vähän vihreämpää 
Jokohan ois aika lyödä rahat kiinni…
Scriptissä Siebel summasi aika hyvin markkinoiden koon pelkästään CRM:n osalta. Myynti on kuitenkin suhteessa markkina-arvoon pientä ja yksittäisten kauppojen koot on olleet pieniä. Pikku hiljaa kauppahinnat on nousseet ja se tuo vakautta osareiden yli. Itse en ole pitkään salkkuun tätä vielä kelpuuttanut, mutta mulla on pitkä treidi swinginä, jossa avg 49 pinnassa (vaatinut aktiivista osto/myynti/osto ketjutusta). Tänäänkin ostin erät 48 ja 47 tasoilta. Tämä on ainoa tapa minusta yrittää olla tällaisessa mukana, jolloin tulee mukaan aikahajautusta.
Ehti tehdä jo daily TC:n ja olin jalkauttamassa pitkään salkkuun, mutta odottelin osaria. Siinä mielessä tilanne resetoitui, mutta kyllä tässä lähempänä ollaan jo pohjia kuin toukokussa (low 47.22). Mikäli low 44.35 pitää, niin se on iso steppi eteenpäin tämän lapun osalta.
Osarin jälkeen kannattaa aina antaa markkinoille aikaa pureskella tilannetta (viikon verran). Sen jälkeen tulee lausuntoja enemmän ulos ja ne ohjaa kurssia tarkemmin.
Ihan kiva reaktio tänään AI:lla - onhan se suhteellisen isosti shortattukin, mutta ehkä se Siebelin viesti alkaa purra vähän laajemmin, ensimmäisen negareaktion jälkeen.
Liekö soveliasta keskustella kurssinoususta ja omasta sijoittamisesta tässä ketjussa, mutta olen tällä hetkellä tyytyväinen kun eilen tuplasin positioni. Enää vain jotain 40% tappiolla 
Oikeasti nythän noustiin vasta takaisin siihen missä oltiin ennen raporttia. Vähän vaikea tulkita minne suuntaan tämä on menossa, kun ”ihan ok” raportti heitti kurssin syöksyyn joka nyt onneksi ostettiin takaisin. No, ainakin firman kehitys vaikuttaa olevan menossa oikeaan suuntaan.