https://x.com/gordonjohnson19/status/1782673878021554316?s=46&t=MlquqXzdkDVh9XRJEj2ZWA
Kiinassa ollaan 80k vauhdissa Q2. Toki luvut paranevat, mutta varastotilanne huomioon ottaen todella pahalta näyttää.
Kilpailu, suppea valikoima…ja Teslalla ei ole tulossa uusia malleja kahteen vuoteen.
Onhan siellä Model 3 Performance ihan nurkan takana ja osassa myymälöitä jo esittelytiloissa. Tästä tulee paljon positiivista pöhinää, kun verrataan samankokoiseen bemariin jne.
Kiinan viikkoluvuissa on paljon heittelyä ja lisää vaihtelua tulee, kun vientiin menee entistä enemmän. En nyt lähtisi kovin paljon vielä 2Q:ta ennustamaan.
Laadusta nyt on jokaisella varmaan oma mielipide ja kokemus. Itsellä kokemusta vasta 100tkm ja huollot/korjaukset maksaneet noin 300€. Tärkeämpää on asiakasuskollisuus, joka tuskin säilyisi korkealla, jos laatu olisi surkea.
Seuraatko laajemmin Kiinan markkinoita/Teslan kilpailijoita? Onko tämä Tesla-spesifi ongelma?
Ilmeisesti ongelma on erityisesti model 3 myynnin romahdus eli tämä Highland ei vedä yhtään Kiinassa, Y:n osalta pienempi tippuminen.
Eli syökö jokin kilpailija Teslan kakkua? Olisi mukava kun näissä olisi edes hieman analyysiä miksi asioita tapahtuu, mikä on kilpailijoiden tilanne jne. Hieman eri asia jos sähköautot yleisesti myy kuin häkä ja Teslan myynti takkuaa kuin se että koko markkina sulaa. Tai onko kilpailijoilta tullut jotain uutuuksia jotka pieksee Teslaa?
Ei tuolle Model 3:n myynnin hyytymiselle Kiinassa ole nyt mitään analyysia. Toimitusaika Kiinassa meni juuri viikolla ylöspäin, joten todennäköisesti logistiikkaa taustalla - ehkä tuotannossa nyt on jo Performancea. Jos Performance tulee myyntiin nyt nopeasti, Model 3 luvut menee ylöspäin jo tässä kvartaalissa.
Sen sijaan Euroopassa tapahtuu nyt mielenkiintoista, kun halvempi Volvon EX30 on saanut toimitusputken liikkeelle. Selvästi myydyin malli ainakin päivittäin raportoivissa Euroopan maissa. Jos Kiinan kustannustasolla tehdään länsibrändin autoa alempaan segmenttiin, se menee näköjään hyvin kaupaksi, ainakin aluksi. Toivottavasti Teslalla seurataan tätä ja Volvolla riittää kapasiteettia kysyntään.
Kyllä Kiinassa on kaikkien EV -valmistajien myyntimäärät laskeneet rajusti ja samalla uusia malleja jotka nostattaneet aika valtaisan kysynnän ihan uusilta pelureilta, kuten nyt vaikka Xiaomin uusin auto.
Mutta on Teslan markkinaosuus myös pudotuksessa ihan suhteellisesti.
Tesla Model 3 Performance julkaistu.
Teslan Yhdysvaltojen sivuilla jo speksit: https://www.tesla.com/model3-performance
Myös MKBHD tehnyt videon: https://youtu.be/52O3cYsyZMo
Tesla nousussa jälkipörssissä osarin jälkeen. Tämä lienee syynä:
Eli uusia autoja tulossa nopeammalla aikataululla kuin aiemmin odotettiin.
Q1 tulos taisi kelvata sittenkin markkinalle, ainakin Tesla on 6% nousussa Nasdaq jälkipörssissä.
Ensi vuonna tulee edullisempi malli? Eikös ”Model 2” olekaan kuopattu vai onko kyse vain Model 3:n halpuutetusta versiosta?
Päivän isoin uutinen oli se, että uusia edullisia malleja alkaa valumaan tuotantolinjoilta viimeistään noin vuoden päästä. Siis aikaisemmin, kuin aiemmin odotettiin. Eikä vain yhtä, vaan uudet mallit mainitaan monikossa. Puhutaan kolmen miljoonan auton valmistuskapasiteetista nykyisiltä tuotantolinjoilta.
Ensimmäistä kertaa sanotaan myös näin suoraan, että nykyisen FSD arkkitehtuurin on todettu ratkaisevan skaalautuvan autonomian. Enää tarvitaan vain training kapasiteettia, joka kasvaakin eksponentiaalisesti.
Asiat etenee siis siihen tahtiin, että voidaan suunnitella jo sovellusta robotaksikäyttöön:
Tämä lienee ollut valmiina piirongin laatikossa jo vuodesta 2020 
Tällaisen kuvan Tesla julkaisi 2019. Silloinkin asiat etenivät vauhdilla.
Fool me once shame on you, fool me twice, shame on me
Kertoo kyllä vallitsevasta tilasta Teslan kohdalla, että tänne ei edes vaivauduta linkkaamaan Q1 tuloksesta mitään. Sen sijaan keskitytään taas Muskin tölkin potkimisiin sekä niellään kaikki suoraan kurkusta alas. Onpahan taas jotain mitä hehkuttaa “uutena mullistuksena”. Teslan somettajat saavat taas puheenaiheita useaksi kuukaudeksi.
Tässä myös bulleille linkki tulokseen. Kannattaa vilkasta.
Bye bye uuden tuotantoprosessin Model 2. Reuters juttu oli totta. Unboxed tuotantotekniikka on robotaksia varten.
Veikkaan että Tesla julkaisee MY refreshin ja alkaa tehdä sitä giga Shanghain toisella y-linjalla. Linja joutaakin mennä kiinni refresh muutosten takia.
P.S Aika nätisti Tesla hoiti Giga Meksikon lykkäysilmoituksen, rivien välissähän se tuli, mutta ikään kuin positiivisena uutisena.
Mitä nostaisit rapsasta esille? Mielestäni numeroissa ei ollut paljoakaan erikoista vaan kaikki odottivat huonompaa ja huonompaa saatiin. Numerot eivät kerro tässä tilanteessa Teslan potentiaalista.
Musk sanoi aika selväsanaisesti konferenssipuhelussa että jos et usko Teslan pystyvän ratkaisemaan autonomista ajamista niin älä sijoita Teslaan.
Seuraavaksi varmaan muistutat (taas), että FSD:n piti olla valmis jo 2017?
Nämä on pikkumaisia kommentteja sijoittajilta Teslan sijoituspalstalla, joilla ei ole munaa edes ottaa näkemystä osakkeeseen oikealla rahalla. Longina tai shorttina.
Eilisen osarin ja etenkin tulospuhelun kommenttien jälkeen oma lyhyen aikavälin näkemyskin Teslasta kääntyy positiivisen puolelle. Pitkän aikavälin näkemys sitä on aina ollutkin - kurssin ollessa laskutrendissä on vaan odotettu sitä oikeaa aikaa ostaa osaketta ja se näyttäisi olevan nyt. Siispä ainakin itse ostan tänään.
Kannattaa tutustua earnings deckiin ja kuunnella tulospuhelu ihan huolella. Siellä oli aika merkittäviä julkistuksia.
Tulos oli odotetun huono, tässä ei liene yllätystä kenellekään.
Voisit alkaa vähän murskaamaan lukuja kun kerta otit asian puheeksi jo ennen aamukahdeksaa.
Ohjeistus oli hyvä ja yhtiöllä on selkeät toimenpiteet käynnissä.
Autopuolelle useampia uusia halvempia tuotteita M3&Y kokoluokkaan mahdollisesti tänä vuonna ja viimeistään ensi vuonna.
Cybertruck ramp etenee ja 4680 Odotetaan ohittavan toimittajien nikkelikennot kustannusten osalta tämän vuoden aikana.
Megapackien kovan kasvun odotetaan jatkuvan, toinen tuotantolinja lathropissa käynnistyy.
Botin asiakastoimitukset mahdollisesti 2025 aikana.
FSD Lisenssointisopimusneuvottelu käynnissä, odotetaan yhtä tai useampaa allekirjoitettua sopimusta tänä vuonna.
Päästöoikeudet käy paremmin kaupaksi muiden valmistajien EV jarrutuksen ansiosta.
Semi asiakastoimitukset 2026 alussa.
Servicen kannattavuus “laski” käytettyjen autojen hinnanlaskun takia, mutta kääntynee nyt takaisin kasvuun.
Toistaiseksi totta, mutta ei kai lopullista tuomiota jaettu.
Lars kommentoi uusia tuotteiden Next-Gen elementtejä seuraavasti.
Lars Moravy – Vice President, Vehicle Engineering
the on-box manufacturing method is certainly great and revolutionary, but with it comes some risks because new production lines and not, but all the subsystems we developed, whether it was powertrains, drive units, battery improvements in manufacturing and automation, thermal systems, seating, integration of interior components and reduction of LV controllers, all that’s transferable, and that’s what we’re doing, trying to get it in their products as fast as possible.
Teslan Q1 tulos typistettynä:
-Faktat & numerot ovat karmeita
-Bullit sai taas vähän lisää porkkanoita jonka perässä juosta, ollaan taas kerran Muskin lupausten varassa.
Reutersin uutinen tuli nyt todistettua, ei ole tulossa mitään 25k autoa vaan nykyisillä tuotelinjoilla aletaan rakentamaan jotain halpis-mallia.
Kassavirta rajusti pakkasella vaikka capex/r&d ovat todella pieniä suhteessa liikevaihtoon eli näistäkään ei oikein voi säästää → sama meno jatkunee tulevillakin kvartereilla.
Mutta mielenkiintoista oli kommentit esim. 4680:sta, sen piti mullistaa kaiken mutta nyt se onkin vain “hedge”. Vähän kuin Dojo, piti kehittää oma vallankumouksellinen siru mutta lopulta ollaankin vain Nvidian asiakas.
Noita halvempia tuotteita on Teslalla tullut hinnanalennusten johdosta vaikka kuinka paljon. Nyt hinnanalennuksista pyritään tekemään hyvä sopeuttamalla tuotteita alentuneeseen hintatasoon.
