Lemonadella oli toissa päivänä sijoittajapäivät
Esitysmateriaali: https://s24.q4cdn.com/139015699/files/doc_presentations/2024/Lemonade-Investor-Day-2024.pdfv
E: @Hades Olen tismalleen samaa mieltä 
2 tykkäystä
Täytyy tuosta Lemonaden esitysmateriaalista sanoa sen verran, että taisin ensimmäistä kertaa nähdä vakuutusyhtiön viittaavan bruttokatteeseen ja EBITDAan materiaaleissaan. Samaten on harvinaista nähdä, että rakettimaista kasvua ylpeästi tavoitteleva vakuutusyhtiö tekee underwriting-tappiota jo ennen palkka- ja markkinointikuluja (ja voi jeesus, kun niitä on paljon).
214 sivun esitykseen ei mahtunut kovin montaa mainintaa taseesta, joka on pitkälti tärkein asia, josta sijoittajan pitäisi haluta kuulla vakuutusyhtiön kertovan. Sen sijaan aika monta koilliseen suuntaavaa käyrää mahtui kertomaan, että hyvin menee ja paremmin tulee menemään. Kassavirtakin on kääntymässä positiiviseksi jo tänä vuonna, vaikka osakepalkkiot OCF:stä siivoten ollaan 72 MUSD pakkasen puolella tältä vuodelta.
Mutta mitäpä minä vakuutusyhtiöistä tiedän.
15 tykkäystä
Tässä on hyvä tiivis katsaus Servicenow-yhtiöön tviitin muodossa.
1 tykkäys
Alla on kattava tviitti Snowflakesta. Sitä ennen pientä kömpelöä referointiani. 
Tviitissä ilmaistaan, että Snowflake toimii tekoälyn ja datatalouden keskiössä. Tviittaja mainitsee myös sen, että Cortex AI tuo kehittyneet tekoälyratkaisut käyttöön ilman syvää teknistä osaamista ja Notebooks nopeuttaa mallien kehittämistä suoraan turvallisessa ympäristössä.
Tviitissä nostetaan mm. esille yhteistyö Nvidian ja Amazonin Anthropicin kanssa sekä miten nuo vahvistavat Snowflaken asemaa generatiivisen tekoälyn alalla, kuten Claude AI -integraatio osoittaa. Nvidia on valinnut Snowflaken white-label-palveluksi, mikä korostaa tviittajan mukaan sen skaalautuvuutta ja luotettavuutta. Snowflake ei vain seuraa tekoälyn kehitystä – se ohjaa sitä ja mahdollistaa yrityksille kilpailuedun.
https://x.com/StockSavvyShay/status/1863228811502026957
3 tykkäystä
Snowflake erottuu tviitin mukaan kilpailijoistaan huippulaadukkaalla “arkkitehtuurillaan” ja on ainoa “pilvipohjainen tietovarasto” (CDW), joka tukee monialueellista varmuuskopiointia ja siirtymistä.
Tämä on hyvin tärkeää erityisesti säännellyillä aloilla, kuten finanssisektorilla. Sen vahvuuksia ovat helppokäyttöisyys, vahva hallintomalli ja ainutlaatuiset datan jakamisratkaisut.
https://x.com/convequity/status/1867190163623031076
1 tykkäys
Tässä on pikakatsaus Salesforceen, jossa sanotaan, että yhtiön innovatiiviset ratkaisut, kuten myynti, markkinointi ja tekoäly, lisäävät asiakasuskollisuutta ja toistuvaa liikevaihtoa.
Lisäksi tviitissä todetaan, että strategiset yritysostot, kuten Slack ja Tableau vahvistavat ekosysteemiä ja markkina-asemaa. Digitalisaation ja asiakassitoutumisen korostuessa Salesforce on hyvässä asemassa jatkuvaan kasvuun.
https://x.com/DividendDude_X/status/1872733248356278635
2 tykkäystä
Tässä on SalkunRakentajan juttu Shopifystä.
Shopifyn markkina-arvo on tällä hetkellä noin 140 miljardia dollaria. Loop Capitalin osakeanalyytikko Anthony Chukumba uskoo yhtiön markkina-arvon nousevan 180 miljardiin dollariin, ja hän nostikin hiljattain Shopifyn tavoitehinnan 140 dollariin osakkeelta, mikä merkitsee 30 prosentin nousupotentiaalia nykyiseen 108 dollarin kurssinoteeraukseen nähden.
Shopify on kasvuosake ja sen mukainen on sen osakkeen arvostustaso. Ensi vuoden konsensusennusteella laskettu P/E-kerroin on korkea 95x. Toisaalta: Shopify on raportoinut konsensusodotuksia paremman tuloksen kahdeksan peräkkäisen vuosineljänneksen ajan, Trevor Jennewine muistuttaa.
3 tykkäystä
ServiceNowin kehitys ainakin silmämääräisesti ja alla olevan tviitin mukaan näyttää varsin mukavalle.
https://x.com/everydaystocksx/status/1868743247671312468
Tavoitehintaakin on nostettu (jänskää, mut nappasin sen samalla mukaan) ja lukujenkin puolesta monien mielestä ServiceNow näyttää mielenkiintoiselta.
Onkohan jatkossakin Shopifylla tällainen suunta… 
1 tykkäys
Nyt tässä on erinomainen tviittiketju Snowflakesta, jonka lukemisessa menee varmasti aikaa; pituutta löytyy.
3 tykkäystä
Alla on tviitti Snowflakesta, josta sanottaan mm. miten yhtiö hallitsee yritysdatan markkinoita palvellen 754 suuryritystä ja yli 500 asiakasta. Snowflake hyödyntää tekoälyä esimerkiksi Cortex AI:ta ja tekee yhteistyötä Anthropicin kanssa auttaen yrityksiä analysoimaan dataa ja automatisoimaan prosesseja.
Yritys laajentaa “markkinaansa”, jonka arvon odotetaan yli kaksinkertaistuvan vuoteen 2028 mennessä. AI:n merkitys Snowflaken kasvulle korostuu ja AI-pohjaiset alustat tulevat olemaan keskeisiä yritysstrategioissa lähivuosina.
https://x.com/StockSavvyShay/status/1880627644355776696
1 tykkäys
Alla on yksi tuhdeimmista yhtiötviittiketjuista, johon olen törmännyt. Siitä referoin julmasti:
ServiceNow on osoittanut vahvaa panostusta innovaatioihin, kehittäen jatkuvasti uusia tuotteita ja syventäen yhteistyötä merkittävien kumppaneiden kanssa, vaikka yhtiö hinnoitellaan korkeammalle kuin monet muut CRM-yritykset tämä vaikuttaa perustellulta ottaen huomioon nopean liikevaihdon kasvun, tulevan kasvunäkymän ja vahvat kilpailuedut.
Tärkeimpiä havaintoja ovat nopeutuva RPO:n ja cRPO:n kasvu, jotka ylittävät liikevaihdon kasvun. Asiakasmäärän kasvu Q3:ssa oli kuitenkin vaisua jääden viime vuoden tasosta. Silti uutta vuotuista toistuvaa liikevaihtoa (ARR) kertyi 23 prosenttia enemmän kuin vuotta aiemmin, mikä on paras tulos kahteen vuoteen.
Yhtiöllä on monipuolinen tuoteportfolio ja se on saanut johtavan aseman useissa Gartnerin raporteissa. Asiakashankinnan takaisinmaksuaika on parempi kuin alan keskiarvo, ja uusimistaso pysyy vahvana 98 prosenttia.
https://x.com/SergeyCYW/status/1879513073578311739
2 tykkäystä
Tässä “tviitissä” on paljon isoja asioia kompaktissa paketissa.
https://x.com/FluentInQuality/status/1881488529202766332
ServiceNow on erittäin vendor-lock-in järjestelmä. Siinä minusta on firman ydin.
2 tykkäystä
Servicenow julkaisi Q4-tuloksensa, tässä olisi nopea katsaus siihen.
Toimari kommentoi, että ServiceNow hyötyy nopeasti halventuvista tekoälymalleista, sillä se mahdollistaa kilpailukyvyn ylläpitämisen esim. liiketoimintaprosessien kehittämisen osalta. Hän korosti, että investoinnit tekoälyyn luovat mahdollisuuden parempiin diileihin ja lisäinvestointeihin ServiceNow:ssa.
https://x.com/TheRayMyers/status/1884734471674450063
Alla on tviitti Shopifystä, jossa kerrotaan mm. miten Shopify on kasvanut vahvasti ja vakiinnuttanut asemansa verkkokauppa-alustamarkkinoilla. Liikevaihto on noussut tasaisesti, mutta samalla kulut ja investoinnit ovat kasvaneet, mikä on vaikuttanut kannattavuuteen.
Yritys kilpailee menestyksekkäästi alan suurimpien toimijoiden kanssa, mutta sen kustannusrakenne ja kasvustrategia edellyttävät edelleen huomiota. Shopify panostaa uusiin alueisiin ja tehostaa toimintaansa varmistaakseen pitkän aikavälin menestyksen.
Lyhyesti: Yhtiö tarjoaa potentiaalia, mutta riskienhallinta on avainasemassa.
https://x.com/SergeyCYW/status/1884625067042320557
2 tykkäystä
Tuomolla onkin kivoja ketjuja, tässä on hänen ketjunsa Shopifystä.
1 tykkäys
Shopifyn vuosi meni todella hyvin ja kasvu jatkui läpi vuoden. Yhtiö aikoo jatkossa vahvistaa asemaansa.
Taloudellinen kehitys oli vahvaa ja liikevaihto kasvoi merkittävästi usean neljänneksen ajan. Johdon mukaan strategiset päätökset ja operatiivinen kurinalaisuus tukevat yhtiön tulevaa kasvua.
https://x.com/Quartr_App/status/1889289009035157674
3 tykkäystä
Eikö ohjeistus ollut kuitenkin odotuksien mukainen myös? Eikös mid-twenties meinaa 25? %
Eikö ohjeistus ollut kuitenkin odotuksien mukainen myös? Eikös mid-twenties meinaa 25 prosenttia. Eikös sekin mennyt odotuksiin.