Berkshire suunnittelee uutta jenibondien myyntiä tänä vuonna. Tarkoittanee että Japani-sijoitukset tulevat lisääntymään. Nyt vain sitten on jännä katsoa, mitä näillä rahoilla ostetaan.
Yen bond plans spark speculation of more Japanese stock buys
Berkshire is planning its second sale of yen-denominated bonds this year, according to a preliminary prospectus filed with the SEC.
It has reportedly hired two banks to underwrite the sale.
That has sparked expectations Buffett will use the money to increase the company’s multi-billion investments in Japan’s “trading houses.”
Bloomberg quotes one analyst as speculating Berkshire could expand its Japanese holdings to shippers and insurers.
“If it’s not a trading company, it will have a big impact on the whole market,” says Eiji Kinouchi, chief technical analyst at Daiwa Securities Co.
Energia on Sepen tasolla halpaa ja harvinainen mahdollisuus tehdä merkittävän mittaluokan sijoitus järkevään hintaan Amerikan tulevaisuuteen öljyntuotannon suurvaltana.
Tämä muuten on täysin itseaiheutettu ongelma, josta valittaminen ei ole Berkshirelta tai Buffettilta soveliasta. Voisivat halutessaan vaikkapa jakaa 2/3 yhtiöstä osinkoina omistajille, jolloin pienemmällä Berkshirella olisi huomattavasti helpompaa löytää sopivan kokoisia sijoituskohteita. Toki silloin voisi myös paljastua että he eivät välttämättä kykenisi tekemään ylituottoa tämän päivän sijoitusmarkkinoilta, joten parempi vaan piiloutua koon taakse ja säilyttää maine x)
Berkshire Hathaway kertoi kolmannella vuosineljänneksellä rahavarojen kasvaneen ennätykselliseen 325,2 miljardiin dollariin.
Kuten tiedossa oli, niin Berkshire vähensi osuuttaan Applesta noin 25 prosenttia arvoltaan 69,9 miljardiin dollariin, vaikka Buffett pitää Applea ensisijaisena sijoituksena niin korkeat arvostustasot ovat hidastaneet uusien hankintojen tekemistä.
Berkshire myi nettona osakkeita 34,6 miljardilla dollarilla ja ilmoitti, että sen operatiivinen tulos laski 6 prosenttia viime vuodesta noin 10 miljardiin dollariin.
Tässä on juttua Warren Buffettista, ei pitäisi olla kauheasti mitään ihmeempää sellaiselle, joka on vähän tarkemmin seurannut hänen liikkeitään.
Helsingin pörssin kaikkien yhtiöiden yhteenlaskettu markkina-arvo on noin 260 miljardia euroa eli noin 278 miljardia dollaria (6.11. kursseilla). Buffett voisi ostaa siis kaikki yhtiöt Helsingin pörssistä ja käteistä jäisi vielä noin 47 miljardia dollaria.
Buffettin käteispainolla yhtiö voisi ostaa myös Targetin, Starbucksin ja Niken kaikki osakkeet. Valtava kassa kertoo Buffetin varovaisesta markkinanäkemyksestä, sekä mahdollisesta valmistautumisesta suurempaan korjausliikeeseen tai jopa romahdukseen.
Historian perusteella ainakin Howard Buffettin voi luottaa pistävän tulevan osuutensa hyviin kohteisiin joissa apu menee perille, eikä poseeraamaan hyväntekijänä kun rahat uppoavat byrokratian rattaisiin.
Tässä on Christa N’duren juttu Buffettin tuoreimmista ostoksista.
Sijoittajaguru Warren Buffett ei ole viime aikoina ollut parrasvaloissa sijoituspäätöstensä kannalta. Vuoden 2024 kolmen ensimmäisen neljänneksen aikana hänen johtamansa sijoitusyhtiö Berkshire Hathaway myi 133 miljardin dollarin arvosta osakkeita salkusta, jota hän hallinnoi yrityksen puolesta. Vaikka hän on tehnyt muutaman uuden oston tuona aikana, niiden yhteisarvo on vain 5,8 miljardia dollaria.
Juttu on esillä useassa mediassa ja yhtään karhuilematta tämä on herättänyt ainakin minussa hilpeyttä. En nyt ala edes spekuloimaan on nämä Todd Combsin tai Ted Weschlerin ostoja. Itsellä vain aikanaan Buffettin tekemisiä seuranneena pistänyt silmään miten lillukan varsiin takerrutaan ja isoa kuvaa ei huomioida.
Buffett
500 000 000 taalaa osti
133 000 000 000 taalaa myi
69 900 000 000 taalaa myi Applea
Buffettin Apple omistus on tipahtanut noin puoleen vuoteen noin 50%=> 26%.
Buffett on ostanut Occydental Petroleumia, jonka paino salkussa 4,94% sekä Chubbs, jonka paino salkussa 2,93%. Ensin mainittu on ollut salkussa melkoisen pitkään ja tuntuu, että hän pitää sillä jonkinlaista peliä. Tähän sitten vertailuna Applen paino salkussa siis tipahtanut 24%.
Oma mielipiteeni on, että Buffett parhaillaan myy korkealle arvostettuja osakkeitaan ja varovaisesti ostelee arvostukseltaan edullisia. Ostot on erittäin varovaisia, myynnit on aika mittavia. Sopivaa arvostustasoa on siis vähän tarjolla. Nykyisella vauhdilla Apple on myyty vuoteen.
Osaako joku ohjata Berkshirea seuraavalle sivustolle, jossa päivitettäisiin päivittäin NAV/osake parhaan käytössä olevan tiedon mukaan? esim. vastaavalla tavalla mitä näiden ruotsalaisten sijoitusyhtiöiden osalta tehdään erinomaisesti täällä: ibindex
Tässä on SalkunRakentajan juttu Warren Buffettin uudesta hankinnasta, jutussa on ihan aavistuksen muutakin asiaa Berskhirestä.
Constellation Brands on kansainvälinen alkoholijuomien tuottaja ja markkinoija, joka toimii Yhdysvalloissa, Meksikossa, Uudessa-Seelannissa ja Italiassa. Yhtiö keskittyy oluen, viinin ja väkevien alkoholijuomien valmistukseen ja myyntiin. Sen tunnetuimpia tuotemerkkejä ovat muun muassa Corona- ja Modelo-oluet sekä Kim Crawford -viinit.
EDIT:
Lisään tämän tähän.
Linkin takaa löytyy useita muitakin kuin vain Buffetti.
WSJ:ssä artikkeli Buffettin setelipinkasta. Ei sinänsä uutta BRK-aktiiveille. Lauantaina tulee sijoittajakirje!
Mutta tämä kuvaaja, missä on rinnastettu käteisen määrä taseeseen, on mielenkiintoinen. Yleensä minäkin olen Varteissa hieman yksipuolisesti vilautellut kuvaajia kassan absoluuttisesta määrästä, mutta tämä kuvaa paremmin yhtiön “käteispainoa”. Ja tietysti siis osa kassasta on likvideissä velkakirjoissa, jotka ovat melkein kuin käteistä.
Berkshire Hathaway raportoi vahvan Q4-tuloksen erityisesti vakuutusliiketoiminnan ansiosta.
Yhtiön operatiivinen voitto kasvoi merkittävästi ja sen käteisvarat ovat nousseet ennätystasolle, kuten kaikki tietävät. Warren Buffettin mukaan sijoitustuotot paranivat korkojen nousun myötä ja vakuutusyhtiö GEICO menestyi hyvin.
Yhtiö pitää hallussaan valtavaa käteisvarantoa, mutta Buffett korostaa, että suurin osa varoista on kuitenkin edelleen osakkeissa. Yhtiö varoitti myös Kalifornian maastopalojen aiheuttamista vakuutustappioista.
No sitten en odota! Mä en ole ennen lukenut ja mulla oli mielikuva jostain syystä sellaisesta pienen kirjan paksuisesta järkäleestä. Olisin saanut kauan odottaa (10-15 sivun) tiivistelmää.
Buffett osaa kirjoittaa käsittämättömän hyvin ja hänen kirjoituksensa sopivat kaikenlaisten sijoittajien luettavaksi.
Se, että minä en kaikkea ymmärtänyt, johtuu siitä etten aina vaan ymmärrä ja englantini on heikkoa enkä jatkuvasti koko ajan halua käyttää kääntäjiä, vaan halua oppia englantia.
Tässä on vähän näyttöä Warrenin ja Charlien mallisalkun suorittamisesta:
