Tavoitehintaa Saksasta:
5 tykkäystä
Mitäs odotuksia muilla huomiseksi?
Q3 2020
Marketscreenerin ennusteita (tiedä sitten ovatko vertailukelpoisia kun eri termit)
Q2 raportissa mainittiin
Ja foorumilla mainittiin
Eli jos mahdollisesti q3 hiljaisimpina päivinä tullut 15% kasvua 2020 Q3 keskiarvoon verrattuna, niin hyvinkin voi 20-30% tai enemmänkin Q3 luvut kasvaa viime vuodesta. Marketscreenerin ennuste vain +21% eli kohtalaisen helppo päihittää. Jos sama n. 50% kasvu jatkuisi vielä Q3 ajan, niin päästäisiin yli 400m liikevaihdon. Markkinat eivät taida tätä kuitenkaan odottaa.
6 tykkäystä
Kuten aiemminkin seuraavalla quarterilla haetaan lupaa ja odotetaan ilmeisesti että se hyväksytään ensikesänä.
2 tykkäystä
Nuo jalkapallon EM-kisojen ratkaisupelit osuivat hyvin tuohon heinäkuun alkuun, mikä tuota vertaamista suoraan edelliseen vuoteen hankaloittaa tai ei siis minusta ole sellaista kasvua😀
1 tykkäys
Tässä Nordnetin koostama konsensusennuste. Saattaa nousua olla luvassa jos päästään noihin lukuihin ja Hollanti ei täysin romahduta q4-22’H1 ajanjakson tulosta. Tavoitehinnat tällä hetkellä 155SEK+ ainakin omien havaintojen mukaan (korjatkaa jos parempaa tietoa). Päivän päätöskurssilla matkaa siis jo pelkästään alimpaan tavoitehintaan 21%.
(edit. DNB päivitetty tavoitehinta)
7 tykkäystä
Q3 tulos ulkona
Ei nyt ainakaan tohon nordnetin keräämään konsensukseen päästy.
(linkki ei jostain syystä suostunut toimimaan)
3 tykkäystä
Kyllä huolestuttavalta näyttää varsinkin Q4 ohjeistus ja lokakuun alku.
“The average daily Gross winnings revenue for the Group for the first 24 days of October 2021 was 61 per cent (59 per cent in constant currency) lower than the daily average for same period last year.”
Myöskin sportsbook-marginaali näyttää todella alhaiselta, vain 2%! Jopa Betssonin eiliseen 4% verrattuna tämä on ihan naurettavan pieni marginaali.
“Gross winnings revenue has been negatively impacted by the closure of services to Dutch residents and an exceptionally weak sports betting margin. The margin after free bets was under 2 per cent during the period compared to 13 per cent for the same period last year.”
Aktiiviset pelaajatkin vähenivät 13%!
“The number of active customers for the first 24 days of October 2021 decreased by 13 per cent compared to the same period last year.”
On tuosta raportista kyllä vaikea hakea positiivisia asioita, varsinkin kun USA:sta ei myöskään puhuta ollenkaan, ja osuudet näyttäisi olevan vieläkin erittäin erittäin pieniä amerikanmaalla.
Edit: Löytyihän sieltä USA:sta myös hieman tietoa kun penkoi:
“Gross winnings revenue for the US market amounted to GBP 5.8 million in the third quarter
of 2021, a decrease of 15 per cent in local currency compared to the third quarter of 2020.”
Lisäksi Q4:lle aika merkittävä lasku tulossa liikevaihtoon pääosin Hollannin vuoksi, mutta toisaalta hyvä että markkinat osaavat nyt hinnoitella asian. Helpotusta luvassa vasta Q2 2022.
Tuo varmaan johtuu pääasiassa juuri tuosta Hollannin tilanteesta?
Edit: Q3 mielestäni ihan fine vaikka ennustuksista jäätiin; onhan ennustajien tavoitehinnatkin laitettu lähemmäs 200sek. Q4 odotetun huono, ja alkanut vielä ihan käsittämättömän huonoilla marginaaleilla kaiken muun lisäksi.
Mutulla tänään käydään kurkkaamassa lähellä noita year-low tasoja, ja analyytikkoseurannat päivittyvät johonkin tasoille 120-150sek.
1 tykkäys
Kindred continues to invest heavily in bonuses and marketing, and this is most significant
in the months following new state launches. Whilst high bonus spend has a detrimental
impact on Gross winnings revenue in the short term, it is an investment for longer-term
growth, with the number of active customers currently trending well within new states
Lukee aivan suoraan tuon jenkkien alhaisen GWR:n jälkeen
4 tykkäystä
Laitetaan tähän vielä suuntaa-antava “linjaus” Q4 tuloista:
Indicative non-recurring guidance for Q4 2021
Due to the decision to cease services to Dutch residents, and the exceptionally weak sports betting margin during the first the first 24 days of October 2021, Kindred has decided to communicate non-recurring indicative guidance for the full fourth quarter of 2021. Depending on activity levels and the sports betting margin for the remainder of the quarter, Kindred estimates Gross winnings revenue for the fourth quarter of 2021 to be in the range of GBP 220 to 260 million.
Tuolla voitaisiin päästä alla oleviin rangeen EBITDAN kanssa:
Toki nämä sitten riippuu vielä aika monesta asiasta mutta kun muutakaan en heti keksi missä tulos voisi pyöriä tuolla “ohjeistuksella” 
2 tykkäystä
Presentaatio ulkona, omaan silmään ei näytä kovin pahalta, hollantiin paluu tapahtunee eilisen julkistuksen mukaisesti ensivuoden keväällä.
Kuluja jenkeistä on tullut joka syö Gross winning revenueta, henkilöstökulut nousseet laajentumisen vuoksi, mutta silti näidenkin vaikutuksien jälkeen saadaan hyvähkö tulos casinon vetämänä.
Asiakkaita on myös lisätty joka ennenpitkää näkyy tuloksessa.
Myös puhetta viimevuotisesta q3:n tuomasta vaikutuksesta parempaan tulokseen
The third quarter of 2020 saw a peak in activity against a busy sporting schedule following a period of
significant disruption (recommencement of domestic football leagues, as well as the
conclusion of international football competitions which saw Unibet-sponsored Paris SaintGermain reach the 2020 Champions League final).
2 tykkäystä
Kilpailukentältä uutisia. Taisi olla liian iso merger toteutuakseen.
2 tykkäystä
Hahmottelin nopeasti miltä tulos voisi näyttää tuolla ohjeistuksella.
Aika selkeä droppi tuossa on tulossa ja ei ole mitenkään selvää, että päästään tuonne ylälaitaan, kun kvartaalin ensimmäisen kuukauden liikevaihtoa (-61%) ekstrapoloimalla liikevaihdoksi saadaan noin 140m.
5 tykkäystä
Valtaosa tuosta “61%” menetetystä tulosta ei ole pysyvää, Haastattelussa kertoo että vedonlyönti marginaalit on olleet ennätysalhaiset.
https://www.kindredgroup.com/investors/reports--presentations/2021/interim-report-q3/interview-q3-2021/
Tulossa olympialaiset ja world cup joiden voisi olettaa tuovan aika kivasti vetoja, myös ranskan tavallista suuremmasta kausiluonteisesta vaihtelusta puhetta.
1 tykkäys
KINDRED: DANISH GAMING AUTHORITY WARNED FOR MONEY LAUNDRY - MEDIA
STOCKHOLM (Nyhetsbyrån Direkt) The Danish gaming authority has issued a warning to Kindred’s brand Unibet after the company has violated money laundering rules. It reports Igamingbusiness.com. The site writes that a customer has been allowed to make deposits of 1.4 million Danish kroner between December 2016 and December 2018 without Unibet confirming that the money does not come from criminal activity. This happened despite the fact that Unibet in March 2015 noted that the player would need to be monitored if he started depositing money and playing again. In December 2018, Unibet asked the player to explain where the money had come from, which showed that he was playing for more than what could be financed through income. However, Unibet is said to have allowed the player to deposit an additional 1.8 million dollars in 2019 until April 2020 when the account was closed. The gaming authority gave Unibet two weeks to inform the authority that handles money laundering issues, but this has not yet happened and Unibet has now been reprimanded and ordered to inform the relevant authority
3 tykkäystä
https://twitter.com/unibetfinland/status/1476123398204178433?s=21
Tämän veikkauskratia saa aikaan, tosin koskee vain Suomea eli todella pientä osaa Kindredin markkinasta.
3 tykkäystä
Mielenkiinnolla odottelen Kindredin tulosta mikä julkaissaan 9.2, missä mennään Usan suhteen?
Onko kasvua Usassa vai ollaanko jääty jalkoihin?
4 tykkäystä
Samoin mielenkiintoista kuulla kerrotaanko Hollannin lisenssin saamisesta aikatauluja?
1 tykkäys
Pikainen katsaus:
" Hollannin lisenssihakemus lähetettiin marraskuussa ja prosessi on käynnissä suunnitelman mukaan. "
Kommentteja oli myös Jenkkilästä ja Kanadasta, Yhdysvalloissa kilpailu tiukkaa ja Kanadassa ( Ontario ) lisenssiä haettu ja pitäisi Q2 aikana saada.
3 tykkäystä