Nähdäkseni melko negauutinen smartin näkökulmasta. QC on tulossa voimalla juuri Smartille aiemmin oletettujen OEM winnien sekaan.
Edit: Smarttia on muuten QC autoissa sisällä em. merkeillä. Korjataan siis lausumaani: neutraalia smartille.
16 tykkäystä
Jep vaikea tulkita että mihin suuntaan lopuksi menee, ehkä aavistus miinusta omasta mielestä. Mutta selkeästi näyttää nyt tämä markkina aktivoituneen joten lisäliikkeitä on varmasti luvassa. Toivottavasti mennään positiivissa merkeissä Smartin osalta.
3 tykkäystä
Ei se ole mitenkään itsestään selvää, että autoissa olisi vain yhden valmistajan chippejä.
Esim. Forbes kirjoitti juuri tästä Qualcommin uutisesta: “For example Volvo is using the Nvidia Orin for the centralized compute for ADAS/ADS, it is using Qualcomm for the digital cockpit.”
10 tykkäystä
Onko kenelläkään tietoa, milloin CES 2022 osallistujat pääsevät vierailulle SEYE:n kojulle?
Katselin youtubesta videoita tapahtumasta ja huomasin, että DMS -markkinalle on tullut uusi kilpailija. Saattaapi olla palstan Olohuoneen Oraakkeleille jo tuttu tekijä. Joka tapauksessa, täällä ei ole tainnut vielä tulla puheeksi Vietnamilainen autovalmistaja VinFast, joka on tehnyt DMS:nsä in-house.
Tiedote julkaistu 13.10.2021
VinAI’s DMS is also outstanding thanks to its flexibility as it is designed to be compatible with various hardware platforms from different carmakers, thereby cutting additional production costs. In addition, Euro NCAP (The European New Car Assessment Programme) has already required a driver monitoring system to be one of the primary safety features for any car model looking to receive the sought-after five-star safety rating. By 2022, DMS will become mandatory across the European Union for M1, M2, M3, N1, N2 and N3 new vehicle categories. This shows that DMS is a solution with high commercialization values.
Ja tästä aikamerkitty linkki videon DMS -osuuteen https://youtu.be/3I_BG2jCquQ?t=4440
Onkohan DW:tä tullut muiden valmistajien malleihin?
4 tykkäystä
Lähemmäs 30 työpaikkaa avoinna Smartilla. Eniten avoimia paikkoja on automotiveen mutta jonkinverran mediabusinekseen…
14 tykkäystä
3 tykkäystä
Erittäin mielenkiintoinen paperi seeing-miehiltä. Ei paljoa hardware agnostic-mallille jää mahdollisuuksia jos erot on noin suuria.
Käytännössä se on taittu jo palstalla todeta että myös smartti kyllä konffaa ratkaisujaan chipeille eli ero ei välttämättä ole sitä mitä tuossa on esitetty etenkin kun Nvidian chipeissä enemmän potkua (ja myös kalliimpia). Jossain vaiheessa oli myös työpaikkailmoitus jossa haettiin noita konffaajia.
8 tykkäystä
Tulipa mieleen, että miksi aina puhutaan henkilöautoista. Käytetäänkö kuljetusajoneuvoissa kuten rekoissa vastaavia turvallisuusjärjestelmiä?
1 tykkäys
Seeing Machinesin Guardian on vastaus ongelmiisi tällä puolella. Ja ilmeisesti Smartilla oma vastaava tuote. Sen myyntituloksista ei hajua?
2 tykkäystä
Smart Eye:n kurssin olessa laskusuhdanteessa on tullut pohdittua hieman yrityksen arvostustasoja.
Onko muille pistänyt silmään, että yhtiön EV on tällä hetkellä hyvin lähellä aloituspostauksen “bull” casen alalaitaa?
EV(nyt) - 3 216,0
EV(2025e - bull) - 3 656,3
En ole tapausta seurannut kovin tiiviisti, mutta onko yhtiön TAM:lle tullut suuria muutoksia interior sensingin mukaantulosta kuvioihin vai perustuuko yritysarvo vain arvostuskertoimien voimakkaaseen nousuun?
DMS:n osalta kuitenkin tietääkseni ollaan vielä linjalla, että 2025e TAM voisi olla n. 20-40milj. autoa, josta sitten Smartin osuus n 30-50%.
Nykyinen yhtiön arvostus tuntuu siis edelleen kovalta, jos niche markkinalla toimivan yhtiön potentiaaliseen markkinaan ei sinänsä ole tullut edes muutoksia.
Vai olenko missannut jotain?
6 tykkäystä
Interior sensingin eli OMS:n markkina on karkeasti 2/3 siitä mitä OMS+DMS yhteensä on. OMS kilpailutuksia odotetaan lähivuosille mutta käsittääkseni karkeasti autoihin vasta 2025 alkaen.
Kai huomasit että aloituspostauksen bull-laskelmassa luku 3656 on euroja (tai USD)
Nyky-EV siinä alla 320.
9 tykkäystä
Regulaatiosta edelleen tuulta purjeisiin.
Regulaatio edennyt jopa odotettua nopeammin ja vielä tämän vuoden aikana Usan turvallisuusreittauksiin mukaan DMS koskien vuoden 23 malleja. Redeye arvioi, että 10 prosenttia Usassa myytävistä autoista tulisi sisältämään DMS:n heti alkuvaiheesta lähtien.
Nyt olisi kiva saada Smart Eyelta vahvistusta, että tuosta kymmenestä prosentista mahdollisimman suuri osuus olisi heidän.
29 tykkäystä
10 tykkäystä
Redeyen luotto Smarttiin on edelleen kova. Vaikea sanoa, onko siinä taustalla jotakin tietoa, mitä meillä muilla ei ole. Toisaalta, Smartin johdon keskusteluista saatu informaatio ei välttämättä olisi kuitenkaan täysin yksiselitteistä, kuten on aiemminkin saatu huomata. Design winnien kehityksen perusteella Smartin asema ei ole välttämättä vahvistunut, mutta toisaalta DMS:n regulaatio on edennyt ilmeisesti melko hyvin. Edelleen mukana, mutta on myönnettävä, että välillä mietityttää, miten suhtautua osakkeeseen ja analyytikkoon, kun tavoitehintakin luuraa jo yli 100% ylempänä ja nykytrendillä kohta ehkä 150%. 
Vuoden 2021 top picksit olivat muuten Enea, Better Collective ja Carasent.
20 tykkäystä
69 tykkäystä
Tuliko tässä nyt voitto uudelta OEM:ltä? Vaikuttaa lupaavalta, huomiona, että kehittäminen kestää pitkään ja OMS ei ole tässä mukana vaikka lanseeraus vasta mid-24.
Ilmeisesti Stellantis kyseessä? Brändeinä heillä citikkaa, opelia, alfaa…
13 tykkäystä
Stellantis voisi hyvin olla. Sinne suuntaan on ainakin neuvotteluja käyty. Design winin pienuus viittaisi myös tähän suuntaan. Samoin kuin mid-level ja automerkkirypäs. Toki se voi olla myös Volkkarilta Seat.
Hienoa, että saatiin pitkästi aikaa uusi OEM. Täällä tosiaan olisi mahdollisuuksia laajeta usealle automerkille. Stellantis rakentaa ADASia yhteistyössä Bemarin kanssa level 3 asti ja siitä eteenpäin Waymon kanssa. Mielenkiintoinen esitys Stellantiksen software-päivästä joulukuulta.
10 tykkäystä
Erittäin tarpeellinen uutinen Smartille! Tätä on syytä jo hieman tuulettaa, koska nyt jokainen DW ja etenkin uusi valmistaja tuo tukea siihen, että yhtiö on edelleen pelissä mukana.
Tässä vaiheessa pidän hyvänä ja toivottavana skenaariona sitä, että Smartti ja See jakavat kuta kuinkin tasan markkinajohtajuuden ja muille jää selvästi pienempi siivu markkinasta. Red eye odottaa edelleen base-ennusteissaan Smartille 35% markkinaosuutta (TP 350 sek), johon pitäisi päästä tämän skenaarion myötä kyllä.
Nyt vain odotellaan, josko näitä suunnitteluvoittoja alkaisi tippumaan tiheämpään tahtiin. Näin voisi olettaa kun koronaviivästykset alkavat olemaan kärsitty ja regulaatio painaa päälle valmistajien suuntaan.
29 tykkäystä
Vaikkei ei olekaan Smart Eye niin laitetaan tänne koska hyvinkin saattaa samat ongelmat vaivata kuin Cerenceä joka on “smartti” mutta silmän sijasta ääniteknologiaan.
Eilen Cerencen osalta osari ja ohjeistusta alennettiin brutaalilla tavalla vuodelle 2022 ja strategiakauden 2024 tavoitteet vedettiin kokonaan pois. Kurssi ottikin mukavan reilun 30% dyykkauksen. Syiksi mainittiin erityisesti chippipula. Vaikka autojen valmistus saattaakin piristyä niin yksittäisissä chipeissä edelleen haasteita ja valmistajat lykkäävät näiden featureiden käyttöönottoa. Cerencen osalta näyttäisi myös olevan jotain härdelliä miten ovat tuloja aktivoineet ja firmasta ovat saaneet lähteä sekä toimari että talousjohtaja mutta sisäiset ongelmat ovat tietysti Smartin kannalta tietysti irrelevanttia.
Mutta tosiaan näyttäisi chippipula edelleen olevan isona riesana autonvalmistajille. Jos haluaa tarkemmin lukea Cerencen ajatuksia ja kommentteja niin tossa linkki transcriptiin: Cerence Inc. (CRNC) CEO Stefan Ortmanns on Q1 2022 Results - Earnings Call Transcript | Seeking Alpha
14 tykkäystä
