Tecnotree sijoituskohteena

Kyllähän tämä jännä osake on. Toivotaan tosiaan, että kassavirtaakin tulisi. Voisiko olla niin, että vanhat hommat toistuu ja joudutaan alaskirjaamaan saatavia? Kukaanhan tätä ei meistä täällä tiedä, tietääkö sitä yrityksen johtokaan. Itsekin tässä jo aikanaan tällä turskat tehneenä olen ostellut taas osaketta tähän kurssiin nähden liian aikaisin. Hyvät merkit on teoriassa, mutta suomalaisten bisnekset eivät ole ulkomailla olleet tässä viime aikoina oikein hyvällä tavalla esillä.

Täältä voin itse muistella vanhoja juttuja Tecnon kanssa, laitanpa jakoon muillekin Sijoitusvirheet - #1067 käyttäjältä L_Dabio

Sormi taas ostonapilla odottelen.

1 tykkäys

Tuo myyntisaamisten suuri määrä vähän kuumottaa, kun tietää, että myyntisaamisista suurin osa tulee kehittyvistä maista ja samaan aikaan maailman taloustilanne on huono, joka iskee lähes aina kovimmin noihin alikehittyneisiin maihin. Muuten luotan kyllä yhtiön kykyyn selviytyä.

3 tykkäystä

Mielestäni tecnotree on nyt erittäin houkutteleva osake seuraavista syistä:

  • P/E = 11 tämän hetken kurssilla. Ihan normaali yhtiölle, joka ei kasva. Tecnotree kasvaa.
  • Toimitusjohtaja osti 7 500 000 osaketta hintaan 0,74€/kpl (ostohetken markkinahinta 0,56€/kpl), eli maksoi rapsakat 32% preemiota.
  • Yhtiö on lähes velaton
  • Yhtiö on voitollinen
  • Yhtiö on julkistanut useita miljoonien arvoisia kauppoja vuoden aikana. Viimeksi 1. syyskuuta MTN Nigerian kanssa. Tästä markkina on yllättäen palkinnut osakkeen ~16% kurssilaskulla (0,56€ → 0,47€).

Muutamia vastapainoja myös on:

  • Myyntisaamisten maksuaika pitkä kuin nälkävuosi
  • Yleinen palkkainflaatio ja ammattitaitoisten koodareiden palkkaaminen ja pitäminen mm. Intiassa
  • Muita, mitä?

Itse näen alhaisen kurssitason enemmänkin johtuvan mm.

  • Yleinen karhumarkkina
  • FED koronnostot
  • Venäjän sota ja sen aiheuttamat maailmantalouden häiriöt
  • Myyntisaamisten pitkä maksuaika (tuleeko luottotappioita?)

On tietysti aivan mahdollista, että Padma on tehnyt turskakaupat Fitzroyn kanssa ja ottaa vielä toisen mokoman lisää lähiaikoina, ihan vain sen vuoksi kun on halunnut ja ei tiedä mihin sen kaiken rahansa laittaisi. Sitten on se toinen mahdollisuus, että Padma näkee sen saman kuin me (tutkimalla osavuosikatsausta) ja asemansa kautta vielä huomattavasti enemmän, ja katsoo, että hänen kannattaa maksaa osakkeesta nyt preemiota ihan sen vuoksi, että sekin hinta on halpa siihen nähden, minkä arvoinen se on hetkellä X tulevaisuudessa. Mikä tämä hetki X on, en minä tiedä, eikä varmaan Padmakaan, mutta hän taitaa vakaasti uskoa, että se hetki tulee.

Disclaimer: Tämä ei ole osto, myynti, tai holdaus suositus. Puran tänne vain omia mietteitä. Kertokaa omanne. Kaipaisin lähinnä noita vastapalloja, ettei mene liian bulleroksi tämä ketju ja järki pysyisi päässä.

69 tykkäystä

Sen vielä lisäisin että H2 osarista että tilauskanta ennätystasoilla ja paljon korkeampi kuin verrokki Q.

11 tykkäystä

Täysin samaa mieltä näistä. Hyvä lista.

Lisäksi, jos mitään ymmärrän tästä bisneksestä niin myyntisaamisissa kyse siitä, että maksu tulee kun homma valmista tai kun tietty osa projektissa valmista. Tässä ei taida millään lailla olla kyse asiakkaiden maksukyvystä. Asiakkailla kun riittää rahaa kassassa niin, että ranteet paukkuu. Toimitukset kuntoon kovassa kehitysvaiheessa niin homma bueno!

Esimerkiksi Nigeria ei ole mikään kehitysmaa tai Lähi-Idässä itseasissa operaattorit saattavat olla kehittyneempiä kuin meidän vastaavat. Ja rahaa riittää, kun öljyä menee aika lailla kovaan hintaan.

27 tykkäystä

https://www.thisdaylive.com/index.php/2022/09/19/mtn-launches-5g-in-lagos-targets-six-more-cities/
Jos kiinnostaa lueskella MTN Nigeria 5g uutisia

9 tykkäystä