Tesla tänä vuonna lanseraasi ison segmentin Model 3:n ja CT on kohta ulkona. Kun Model Y tuli ulos, käytännössä oltiin tuotantorajoitteisia yli 2 vuotta ja hintaa nostettiin monta kertaa. Model 3:n kysynnällä pystytään nostamaan Kiinan kapasiteettia selvästi, kun ainoa kunnon kilpailu tälle tulee Kiinan autonvalmistajilta. CT on mielestäni selkeästi riskipitoisempi vaihtoehto, vaikka sielläkään tuskin kysyntä tulee ongelmaksi.
Kun tuotanto- ja kustannustehokkuutta saadaan taas kasvatettua, marginaalit pysyvät kunnossa. Megapack ja Powerwall tulevat auttamaan enemmän marginaalia (40-50%) jatkossa. LFP-ylikapasiteetti Kiinassa painaa rahaa Teslalle.
Tämä on itse asiassa mielenkiintoinen hetki. Tuo uusi kolmonen on melko lailla laajahko facelift aikaisempaan malliin. Ryntäävätkö nyt kaikki vanhakoppaisen omistajat tilaamaan uusinta versiota jotta kasvutarina jatkuu? Perinteiset autovalmistajat juuri tämän efektin vuoksi uusii mallejaan 7-8 vuoden välein. Mielenkiintoista nähdä kuinka pitkälle tuo efekti lentää tässä ostajakunnassa.
EDIT:
Tässä nimenomaan kiinnostaa se tuleva toteuma. Leading indikaattorit on jotain ja puhetta aina riittää kaikilla, mutta miten tuo kääntyy myynniksi vs. mitä muilla toimijoilla faceliftien yhteydessä.
Tuo facelifti jäi vähän piippuun. Tai no, ei jäänyt piippuun vaan tuollaisia ne faceliftit on. Niillä piristetään vähän myyntiä mutta ei tehdä ihmeitä. Model 3:n myynti on ollut vähän heikkoa jo pitkään.
Perjantaina -5% tauluun. Johtuuko se siitä, että Highland ei pystynyt lunastamaan odotuksia? Vai noista jatkuvista hinnan alennuksista? Vai sekä että? Ensi viikko tulee olemaan erittäin mielenkiintoinen seurattava.
S- ja X- mallien hintakehitys tältä vuodelta. Aika murhaavaa omistajien kannalta.
Tuo facelifti jäi vähän piippuun. Tai no, ei jäänyt piippuun vaan tuollaisia ne faceliftit on. Niillä piristetään vähän myyntiä mutta ei tehdä ihmeitä.
Jäi piippuun vai ei jäänyt piippuun? Oliko tämä vain sinun mielipide?
Onko paljon uusia tilauksia vai ei?
Model 3:n myynti on ollut vähän heikkoa jo pitkään.
Tämä on jo lähes varmaa. Model 3:n somenäkyvyys on ollut huikea. Carwowin viikonlopun koeajovideolla on jo 2 miljoonaa katsontakertaa, kun alkuperäinen model 3 keräsi neljässä vuodessa 8,7 miljoonaa katsontakertaa. Google-haut hyppäsivät hurjasti. Tässä vielä lisää kierroksia se, että isoilla markkinoilla UK ja USA joudutaan uutta mallia odottamaan - sekä lisäksi Performance-mallista odotetaan uutisia. Innostusta ei vähennä se, että Carwowin Mat meni sanomaan, että alustan mukavuus on melkein Mersun EQE:n tasolla, mikä ei ole huono arvio Mersun hinnan huomioonottaen.
Tesla myös mainostaa IAA:ssa ensimmäistä kertaa. Näkyvyys on taattua. Kilpailua tälle autolle samassa hintaluokassa ei juuri Euroopan ja USAn markkinoilla ole.
No tuo luku nyt ei kyllä ole kovin kummoinen. Samana päivänä julkaistu video car wow:lta jossa joku porsche kisaa jotain bemaria vastaan on saanut 1.3 miljoonaa. Tai jos vertaa youtube top 3:een ekan 24h aikana.
“most views in 24 hours”
Gangnam Style, 4.16 Billion Views: …
Spiderman: No Way Home, 355 Million Views: …
Butter- BTS, 112 Million Views: …
Tärkein kysymys tällä hetkellä lienee miten näkyvyys Kiinassa onnistuu. Valkoisesta väristä laskutus on mielenkiintoinen pieni lisä Kiinassa. Noin 50% + 60% autoista on Kiinassa valkoisia, mutta Tesla laskuttaa siitä 8000Rmb lisää.
Kuten nähdään, ei Model 3:n myynti ole ollut suhteellisen pitkään aikaan kasvu-uralla. Mallin myynti ei ole riittävä suoritus Teslan kaltaiselle yritykselle.
Tuosta fl:stä vielä. Aika näyttää jäikö se piippuun vai ei. Eli tyydyttääkö uudistukset sijoittajien odotukset. Itse facelift oli juuri sellainen mitä faceliftit ovat, mutta riittääkö se Tesla-sijoittajille? Tuntui yhdessä vaiheessa siltä, että Highlandille asetettiin melko koviakin odotuksia. Seuraavat viikot näyttää kuinka sijoittajat asiaan suhtautuvat. Mitään innovatiivista sieltä ei tullut.
@skuuppia Model 3 on bev sedan joten lähtökohtaisesti ei ole automarkkinoiden kuuminta segmenttiä. Nyt kysymys kuuluu, vaihtaako vanhat 3:n omistajat uuteen Highlandiin. Viittaan tuohon ylläolevaan aiempaan viestiini, jossa S:n omistajat ovat vetäneet melkoiset turskat vuoden sisällä. Sama juttu Model 3:n kohdalla.
Teslan kurssilasku johtunee kolmasta pääsyystä. Teslan osakeen volatiliteetti on suuri. Osake menee indeksiä nopeammin ja alemmas, samoin käy noususuhteessa. Yksi syyllinen kurssilaskuun on Musk, joka edelleen toistelee myynnin kasvun olevan edellä kannattavuutta. Teslan kate on tippunut esim. 2022/Q1 17 prosentista tämän 2023/Q1 10 prosenttiin. Vaikka 10% on vielä erittäin hyvä kate verrattuna EU-maiden autoteollisuuteen, mutta myynnin kasvattaminen hintoja polkemalla alkaa kohta olla tiensä päässä. Kolmas riski on sijoittajan kannalta on Kiinan yhä kasvava merkitys Teslalle. Kiinan talous on isoissa ongelmissa. Evergrande oli jo pitkään tiedetty, mutta jäävuoren huippu. Kiinan pankkisektorin kyvystä selviytyä nykyisestä lamasta ja talousongelmista on täysin arvailujen varassa. Ja sillä on taas suuri merkitys kuluttajien käyttäytymiseen. Tesla on Kiinan toiseksi suurin sähköautomerkki BYDin jälkeen ja Muskin sanoin pyrkii kasvamaan ykköseksi. Hinnanalennukset Kiinassa ovat osa tätä. Tätä ei taas katsota hyvällä Pekingissä. Kiinan kommunistinen puolue ilmoitti johtajansa Xi Jinpingin suulla keväällä 2023, että kiinalaisten tulee ostaa ja suosia kiinalaisia automerkkejä. Tesla ei ole kiinalainen eikä siksi muutu. Kommunistinen puolue on saanut tähän mennessä aina tahtonsa läpi. Puolue myös omistaa joko suoraan tai välikäsien kautta hallinnoi kaikkia kiinalaisia automerkkejä.
Alibaban Jack Ma lienee tunnetuin esimerkki, jos ei hyvällä usko mitä kommunistinen puolue sanoo. Kannattaa aina muistaa, että Kiina on kommunistisen diktatuurin johtama maa ja puolue viime sijassa päättää miten yritykset toimivat.
Hyvä tilasto. Jännä nähdä miten lähtee kehittymään.
Ei nyt kuitenkaan kauhean heikolta vaikuta huomioiden korkojen noususta johtuvan syklin vaiheen ja tuotteen elinkaaren.
Mielestäni aika hyviä myyntimääriä kuuden vuoden jälkeen.
Jos refreshi kantaa kuusi vuotta samaan suuntaan niin hyvä.
Mitään innovatiivista sieltä ei tullut.
Mistäs tiedät, että mitä se on syönyt? Toivottavasti tuo puretaan youtubeen niin selviää.
riittääkö se Tesla-sijoittajille?
Minulle riittää markkinoiden paras tuote tuossa hintaluokassa hyvillä katteilla. En tiedä miksi muille ei riittäisi.
Tai sitten se oli normaali “sell the news” päivä, kuka tietää ja mitä merkitystä? Kurssi on laskenut enemmänkin päivätasolla ilman mitään järkevää syytä.
Vaikka 10% on vielä erittäin hyvä kate verrattuna EU-maiden autoteollisuuteen, mutta myynnin kasvattaminen hintoja polkemalla alkaa kohta olla tiensä päässä.
Nythän tämä vasta muuttui mielenkiintoiseksi, kun paine on siirretty kilpailijoille.
Aika kapeakatseista olettaa, että tämä tilanne on kestävä muiden kannalta.
Tesla laittaa perinteisten valmistajien 6+ vuoden mittaiset autojen kehitysprojektit sekaisin vetämällä koko business caselta maton alta. Miksi tuoda markkinoille ylihintaisia tai tappiollisia tuotteita?
Minun ymmärrykseni mukaan legacyilla ei ole mitään mahdollisuutta päästä mukaan kannattavaan sähköautokilpailuun ilman jonkinlaista konsolidoitumista kokonaisten platformien osalta. Tästä on jo jotain viitteitä kun VW alkaa käyttää vanhaa kiinalaista teknologiaa.
Kuluttajat kyllä valitsee hinta/laatusuhteeltaan parhaat tuotteet vaikka ne olisi kiinalaisia ja koko sähköautomarkkinan jatkuvasti kasvaessa Teslalla on aika hyvin palikat paikoillaan.
Kolmas riski on sijoittajan kannalta on Kiinan yhä kasvava merkitys Teslalle.
Jännästi käännät tämän negatiiviseksi. Tesla on ainut länsimaalainen yritys, joka menestyy maailman suurimmalla sähköautomarkkinalla.
Jos kiina heittää kapuloita Teslan rattaisiin niin he voivat kyllä sanoa samalla hyvästit suunnitelmilleen globaalina autojen viejänä.
Tottakai vanhat model 3 omistajat vaihtavat uuteen, mutta uusia ostajia tulee myös polttispuolelta paljon. Kiina on täynnä sedania ja kyllä näitä Euroopastakin löytyy, varsinkin polttispuolelta: Passat, Octavia, Mercedes C-sarja, BMW 3-sarja jne. Teslalla on hyvä vastaus myös SUV-tarpeeseen.
Autoja ostetaan tarpeen mukaan eikä siinä tulevia hintamuutoksia mietiskellä. Polestar 2:n omistajat voisivat sitten olla ostamassa tätä hulluna, kun Polestar tekee tappiota 17k€ per auto, hinnat nousevat koko ajan ja nousevat varmasti jatkossakin, jotta viivan yli päästään. Polestar 2 on ehkä lähimpänä Model 3 kilpailua ja se on samoilla varusteilla noin 15-20k€ kalliimpi kuin Model 3, riippuen versiosta.
M3:a valmistetaan vain Shanghaissa ja Fremontissa, joten ei sen myyntiä edes kovin paljon voi kasvattaa. 2023 M3-linjat lienevät olleen osin vajaakäytössä, mutta ehkä 30k enemmän voivat 2024 myydä.
Vaikka M3 refresh menestyisi, Teslan haaste vuonna 2024 on kasvattaa Y:n myyntiä 40% ja 0.5milj kappaletta jo nyt vaikuttavista lukemista. En usko, että onnistuu, paitsi jos puoli-ilmaiseksi myyvät…
Olihan se niin että kiinan ylin johto aikoinaan levitti punaisen maton Teslalle tarkoituksena että kiinalaiset ev valmistajat saisivat kunnon haastajan. Voisi sanoa että matto oli ehkä turhan leveä ja pitkä Teslalle. Kiiinan omat EV valmistjat ovat nyt joutuneet mukaan hintasotaan (kiinassa) ja sijoittajat “harmissaan”.’
Lisäys; Mutta Teslan kutsuminen kiinan edisti varmaan kiinan EV autojen tasoa, eli siinä poliittinen johto onnistui.
Kiinassa voidaan hyvin tuottaa miljoona autoa, josta iso osa voi olla Model 3:sta. En tiedä mistä nuo Model Y-tavoiteluvut ovat peräisin, kun Tesla ei näitä käsittääkseni ole julkaissut. Model Y:n kysyntää nostaa ensi vuonna Juniper-päivitys ja yleisesti kysyntää tukee myynnin avaukset ympäri maailmaa, viimeksi taisi olla Malesia. Intian avaus tulee olemaan mielenkiintoinen.
Jostain syystä täällä on vahvasti Eurooppa- tai Suomi-lasit silmillä, kun yritetään arvioida globaalia toimintaa ja verrataan Toyotaan, joka on vuosikymmeniä rakentanut myyntiorganisaatiota ympäri maailmaa.
Suomi-lasit aasin siltana, tässä linkin takana Roadster Finland Oy:n liikevaihto- ja tulostiedot. Ihan kohtuullista kasvua Teslalla Suomessa myös vuonna 2022. Sata miljoonaa meni rikki pelkästään pienessä Suomessa.
Ruotsissa Teslan liikevaihto oli 6,5 miljardia kruunua vuonna 2022. Tähän on meillä vielä matkaa. Hieman hämmentävää on ajatella, että Ruotsissa miljardin dollarin liikevaihto voi hyvällä tuurilla mennä rikki jo tänä vuonna, joka tapauksessa vuonna 2024 tämä raja tullaan kaikella todennäköisyydellä ohittanaan.
Suomessa menee kyllä aikaa, ennen kuin vastaava raja saavutetaan, mutta ehkä se on tehtävissä vuoteen 2030 mennessä.
Shanghaissa on 2 MY-linjaa ja 1 M3-linja, eikä niitä ihan tuosta vaan vaihdella mallien välillä. Tämän takia M3 myyntiä ei voi paljoa kasvattaa.
MY myynnin pitää kasvaa 40% ensi vuonna jotta Teslan kappalemääräinen myynti kasvaisi 30%. Kasvu nimittäin on ensi vuonnaY:n varassa. Kasvun pitää tulla Berlinin ja Austinin ramp-upista kohti 500k vuosituotantoa. Ja 30% kasvu ensi vuonna on minimi, joka sijoittajille kelpaa.
