Osakesijoittaminen

Ulkomaiset SaaS-yhtiöt

Onko tietoa mitä tuo toinen NN löytyvä Aino on, eli Aino BTA https://www.nordnet.fi/markkinakatsaus/osakekurssit/17351093-aino-health-bta?

1 tykkäys

Tässä kävi itselle näköjään vanhanaikaiset, ostin kalliimpaa vanhaa osaketta. Tuo BTA on merkinnän kautta maksetut osakkeet, jotka tullaan yhdistämään vanhaan osakekantaan. Jos aikoo hankkia, niin varmaankin kannattaa hankkia tuota BTA, koska on edullisempi tällä hetkellä. Samanlainen tilanne kuin Finnairilla oli.

1 tykkäys

Sinch teki taas aika jäätävän kvartaalin. Ebitda 226milj ja ennustettu 196milj. Liikevaihto 1 778 milj ja ennustettu 1615 milj. 35% orgaanista kasvua.

Mukava istua kyydissä :wink:

2 tykkäystä

Seuraako kukaan ulkomaisten SaaS-yhtiöiden ostalta tietoturvaan liittyviä yrityksiä kuten Okta Inc. tai esimerkiksi Paloalto?

Pidän itse varsinkin Oktaa todella mielenkiintoisena yrityksenä. ATH 246 ja nyt kuukauden sisällä tipahtanut muiden jenkkiosakkeiden mukana 200-tuntumaan, viimesin 203.

Okta tekee siis keskitettyä identiteetin ja pääsynhallintaa, eli käytännössä pilvipalveluiden tietoturvaa ja mahdollistaa kirjautumisen kaikkiin yrityksen palveluihin kertakirjautumisella (Single Sing-on). Asiakkaita Oktalla esimerkiksi MLB, HP, Nasdaq, National Geography, Adobe, Hubspot, Western Union jne. Toki myös vino pino muita asiakkaita, jotka eivät tietoturvasyistä halua nimeään nettiin.

Kipailijoita Oktalla ei juuri näkyvissä ja näinollen selkeä markkinajohtaja alallaan. Kasvanut käytännössä kaikilla mittareilla ja ei näy loppua kasvulle.

Onko kellään seurannassa vastaavia?

1 tykkäys

SSO on nykyään olennainen osa Microsoftin Azure AD palvelua, en tunne Oktaa mutta ilmeisesti se tuottaa jonkin lisäkerroksen tuohon Mikkiksen päälle? Kokonaan kilpaileva tuote on minusta vähän turha.

Kaikki caset missä itse olen ollut mukana rakennetaan nimenomaan AAD:n SSO-palvelun päälle eli eri ratkaisut hyödyntävät AAD:n SSO:ta eikä erillisiä palikoita tarvita.

OKTA on oikeastaan vaihtoehtoinen Azure AD Premiumille:lle ja tuntuu Azuren olevan hieman parempi isossa skaalassa. Kilpailijana myös ihan hyviä muita vaihtoehtoja, kuten Onelogin.

Käsittääkseni Okta on hyvä, helppo, mutta kallis. Ongelmana pitkällä aikavälillä on oikeastaan Microsoftin ylivalta. Kun kuitenkin aika monella on valmiiksi jo AD käytössä niin, kynnys siiryä pois on hyvin suuri.

En tosin tiedä riittävästi kaikista muista OKTAn tuotteista ja siitä, että millä logiikalla näitä tuotteita valitaan esim. Piilaaksossa (Microsoft grr…)

1 tykkäys

Mikkis kyllä valtaa alaa kovalla tahdilla, käytännössä kaikkiin 3rd party pilvipalveluihin on joko rakennettu tai ollaan rakentamassa AAD SSO integraatiota jolloin se on valmiiksi käytössä.

Mielenkiintoista mihin tämä kehitys menee.

3 tykkäystä

Onko Anaplan kenellekkää tuttu? Tarjoaa jonkinlaisia toiminnanohjausjärjestelmiä ja talouden suunnittelujärjestelmiä pilvipohjaisena. Kasvattanut liikevaihtoa viime vuosina noin 40% vauhdilla.

Hyvää analyysiä! Oktalla haasteena, että linsessihinnat kalliit, mutta kun otetaan koko elinkaaren kustannuksethuomioon, niin silloin hinta-laatu -suhteeltaan erinomainen, koska mitään pitkiä integraatioprojekteja yms. ei tarvita. Juuri kuten @Sulavajuusto sanoi, niin hyvä ja helppo on pitkälti ne millä Okta ratsastaa. AD käytössä varmasti suurimmalla osalla yrityksistä ja kynnys siirtyä pois suuri, mutta teknisesti siirtyminen helppoa.

Microsoft tosiaan isolla markkinalla yhä, mutta yhä useammat yritykset ovat alkaneet siirtää tietoturvaa kolmansille osapuolille. Uskoisin, että nykyisistä Oktan asiakkaista melkein kaikki käyttää Mikkiksen palveluita, mutta ovat ymmärtäneet sen, että niitä ei välttämättä kannata suojata Microsoftin omalla tietoturvalla, tai ainakin kylkeen kannattaa ottaa jokin toinen tietoturva myös. Itse uskon, että kehitys jatkuu tähän suuntaan myös.

Imho MSFT tulee olemaan todella suuri voittaja. Microsoftista tulee softa-infrastruktuuriyritys. Ei vain pilvikapasiteetin osalta, vaan myös PaaS palikkojen. Uskon että MSFT alkaa jossain vaiheessa aggressiivisesti laajentua myös bisnes-SaaS puolelle myös M&A kautta.

4 tykkäystä

Taas alalla toimivana pieni huomio; MSFT valtaa todella nopeasti tietoturvan markkinoita, yksi syy miksi F-securen osaketta en osta on se että näen millä vauhdilla F-Securea, Trendiä, McAfeeta, Nortonia yms. heitetään ulos firmojen päätelaitteista ja tilalle tulee Mikkiksen palikat.

Palvelinpuolella tulee Azure SEcurity yms.

En tiedä mitä osa-aluetta tarkoitit mutta noin yleisesti Mikkiksen tietoturva lienee yksi kovimpia kasvajia yrityksen sisällä.

5 tykkäystä

RedEye järjestää tänään Redeye Software as a Service (SaaS) Seminar autumn 2020 -seminaarin ja julkaisi samassa yhteydessä Software as a Service (SaaS) Report 2020 -markkinaraportin

Tilaisuudessa on mukana seuraavat yhtiöt:

  • 24SEVENOFFICE
  • AGILLIC
  • BAMBUSER
  • BIM OBJECT
  • BRIOX
  • CARASENT
  • FORMPIPE
  • IRISITY
  • LIME TECHNOLOGIES
  • LITIUM
  • PEXIP
  • QBANK
  • VERTISEIT
  • YOUNIUM
  • ZETADISPLAY
4 tykkäystä

Salesforce :heart: Slack ?

Jatkan vielä hieman uusimmilla luvuilla:

  • Ei sinällään yllättävää, että pärjää myös koronaympäristössä

24.11.2020 tuli ulos Q3-luvut.

Alla heidän nostamat pääpointit tiedotteelta:

  • Total revenue was $114.9 million, an increase of 28% year-over-year. Subscription revenue was $104.7 million, an increase of 31% year-over-year.

  • GAAP operating loss was $35.9 million or 31.2% of total revenue, compared to $32.5 million in the third quarter of fiscal 2020 or 36.4% of total revenue. Non-GAAP operating loss was $6.1 million, or 5.3% of total revenue, compared to $8.8 million in the third quarter of fiscal 2020, or 9.9% of total revenue.

  • GAAP loss per share was $0.26, flat compared to the third quarter of fiscal 2020. Non-GAAP loss per share was $0.05, compared to $0.08 in the third quarter of fiscal 2020.

  • Cash and Cash Equivalents were $296.8 million as of October 31, 2020.

Sieltä se tuli

https://techcrunch.com/2020/12/01/salesforce-buys-slack/

1 tykkäys

Salesforce.com (CRM) announced a deal to acquire Slack Technologies (WORK) for $27.7 billion late Tuesday, with a larger-than-expected cash component to the purchase. Salesforce stock stumbled on the news as Slack became the company’s largest acquisition to date.

Slack shareholders will receive $26.79 in cash and 0.0776 shares of Salesforce common stock under the deal. Salesforce agreed to pay a 55% premium to Slack stock’s closing price on Nov. 24.

Slackin omistajille ja erityisesti IPOsta asti mukana roikkuneille aika kädenlämpöinen lopputulos. Listautumiseen verrattuna nousu ei kovin kummoinen ollut, joka toki kertoo lähinnä listautumisen kovasta hintalapusta aikanaan. Pohjilta toki reilu preemio.Kuten taisin itse aiemmin tässä (tai jossain muussa ketjussa) todeta, en näe miten Slack itsenäisenä nykyisellä mallilla olisi saavuttanut odotuksia, mutta meneehän se toki näinkin. :slight_smile:

Arvostus oli kohdallaan, Q3 liikevaihto Slackilla 234M (eli about 936M vuodelle) ja myyntihinta 27,7B, eli sellainen 28 kertaa liikevaihto. Toki Slack on koronavuonna kasvanut vahvasti.

image

Salesforcen kurssi on vastaavasti tullut alas siitä, mitä se oli ennen huhujen alkamista, yli 10 prosenttia (260$ -> 229$). Eli sellaiset 20 biljoonaa markkina-arvossa. :slight_smile:

image

Mielenkiintoista nähdä, mikä Salesforcen masterplan tämän kanssa on. Salesforcen ja Slackin asiakaskunnat kun ei nyt ihan yksi yhteen ole.

4 tykkäystä

Hieman tässä taustalla mietityttää, että pelästyikö Slack lopulta Teamsia ja pahasti? Alkuvuodesta vielä uhottiiin, ettei tuosta nyt mitään kilpailua synny, mutta onkohan O365 integraation suosio hieman iskenyt naamalle.

Kyllä pelästyi, senhän on nähnyt läpi vuoden heidän kommenteistaan ja oikeusuhkailuistaan.

Mielenkiintoista nähdä mitä Salesforce Slackilla tekee, jotenkin olisi kuvitellut että joku Zoom+Slack kombo olisi ollut parempi kokonaisuus mutta raha puhuu.

4 tykkäystä

Jotenkin itsellä on sellainen näkemys, että Salesforcella on pakottava tarve kasvaa ja sen saavuttamiseksi on pakko ostaa lisää palveluita CRM:n ympärille. Siihen ei ole kuitenkaan niin helppo rakentaa lisäarvoa, kun heillä tuskin on mahdollisuuksia ERP:iä lähteä rakentamaan. Sillä puolella kilpailu on jo niin kovaa isoissa Cloud-platformeissa. Sen vuoksi sitten yritetään löytää tällaisia lisäominaisuuksia, mutta noin kolmisen vuotta Slackia käyttäneenä ihmettelen kyllä tuota hintalappua vrt Slackin nykyominaisuudet. Onhan se loistava chatti-alusta, ei siinä mitään. Mutta ei tuollaisen itsekään tekemisessä pitäisi olla niin iso homma. Salesforcen oma brändi auttaisi kummasti sen käyttöönotossa olemassaolevien CRM-asiakkaiden keskuudessa, mutta ehkä Slackin kehitystyö taustalla sisältää sitten jotain uutta, mistä ei vielä tiedetä.

Itse en Slackia täysin Teams:iin rinnasta, ne on oikeastaan vähän eri softia. Slackin virtuaalikokous-ominaisuuksia on helpompi kehittää kuin Teamsistä chatti-alustaa IMO.

Veikkaan, että CRM ottaa kurssissa vielä hittiä lisää.

5 tykkäystä

Salesforce oli somen ja kollaboraation tulon suhteen visionääri business-järjestelmissä ja toi oman chatter-toiminnallisuutensa platforminsa kontekstiin melko lailla ensimmäisenä isommista toimijoista. He eivät kuitenkaan onnistuneet tekemään sillä toivottua läpimurtoa. Yammerit, Slackit yms menivät vasemmalta ja oikealta ohi. En usko, että firmat vaihtaisivat slackeja, discordeja, teamseja yms. salesforceen mistään syystä, kun sen ensimmäiset yritykset epäonnistuivat. Eli tällä ostetaan väkisin puuttuva pala ekosysteemiin ja valmiit asiakkuudet. Tehdäänkö sillä ikinä 27,7mrd$ rahaa? Tuskin. Kyseessä on strateginen ostos jolla puolustetaan omaa ekosysteemiä. Näiden firmojen valuaatioissa harvoin huomioidaan että tällainen rahan poltto kuuluu pakollisiin kuluihin.

Jälkikäteen katsottuna myös SFDC visio somen merkityksestä yrityksille oli pitkälti väärä, mutta se on toinen tarina.

2 tykkäystä