Todella korkeat arvostukset:
P/E (23e): 92
EV/EBIT (23e): 71
P/B (23e): 15
Aika ajoin pettymyksiä tupsahtaa hyvillekin yrityksille. Osakkeen kireä nykyarvostus ei kestä pahemmin pettymyksiä. Kiima ottaa aika ajoin kuskin paikan jolloin järki unohtuu. Jäädään seuraamaan minkälaisia hintoja kesä(ale) tuo tullessaan.
Samaa mieltä että Kempowerilla on etunsa vrt Charge Pointin ratkaisuun.
Silmään pistää myös heidän todella laajat koe labrat ja jokaisen nippelin rääkkäys omissa testeissään. Kuitenkin osat ostetaan toimittajilta ja heille voisi siirtää varmasti ison osan näistä = RND kulut alas, Californiassa palkatulla tyvöimalla on aika tuntuvat.
Mutta tässä varmaan piilee se heidän luotettavuus joka kempowerilla on myös saavutettu selkeästi pienemmällä labra operaatiolla (perustuu Teslabjörnin tehdas videoon)
Jäädytys konseptit on myös mielenkiintoinen ero.
Kempowerilla ilmajäädytys paperifiltterin kautta kun, Charge pointilla nestejäädytys ja elektroniikka täysin suljetuissa moduuleissa.
Näin saavat ulkoiset elementit (pöly, suola jne) pysymään pois.
Tietääkö kukaan onko Suomessa yhtäkään Charge pointin laturia mitä voisi käydä ihmettelemässä?
Kilpailijoilla on mahdollisuus tehdä samanlainen tuote, koska samanlaiseen lopputulokseen voidaan päästä monilla erilaisilla teknisillä ratkaisuilla. Kempowerilla on muutamia patentteja, mutta patentointia tehdään lähinnä siksi että varmistetaan oman toiminnan vapaus - ei ole lähdetty patentoimaan kaikkea mahdollista kilpailijoiden estämiseksi. Pitkällä aikavälillä uskon, että suurimmat toimijat (mm. Tesla, ABB e-mobility, Kempower, Tritium) valtaavat globaalin markkinan ja näiden toimijoiden kesken tuotteiden ominaisuudet ovat lopulta melko samankaltaisia. Uusien toimijoiden on vaikea saada teknistä etumatkaa kiinni ja markkinan maturoituessa yhtiöiden määrä vähenee konsolidaation myötä.
Tuonne MarketScreenerin sivulle näyttää tulevan uutisia nopeemmin kuin Kempowerin omille sivuille. Taas pari sopimusta.
Kyllä vain. Ja patentilla on jotain arvoa vain jos sitä pystyy suojaamaan/suojelemaan. Viimekädessä se tehdään eri oikeusasteissa. Ja myöskin jos patentoit jotakin, niin annat aika avoimesti tiedot siitä. Että ei se patentti yksin ole mikään oikotie onneen missään kohtaa.
En itse osaa olla huolissani siitä ettei patentointia joka välissä tehdä. Varsinkaan kun ei nyt keksitä ns pyörää uudelleen vertaa Nokia 90 luvulla matkapuhelimissa.
Alkaa tämäkin sitten pikkuhiljaa ns. "skaalautumaan…?
Massaräätälöinti-/tuotantovaiheen saavuttaminen pienentää tuotannon yksikkökustannuksia ja nostaa kannattavuutta…
Tilaukset ovat olleet suhteellisen vakaat viimeksi kuluneen neljän vuosineljänneksen aikana…
Tuotantokapasiteetin kasvu on voinut vaikuttaa asiakkaiden tilausprosesseihin.
(=>aika tilauksesta toimitukseen on lyhentynyt)
Tässä on Salkunrakentajan juttu Kempowerista, jutussa on lainattu Hannu Angervuota.
Arvostustaso alkaa näyttää kuitenkin kohtuulliselta, kun katsotaan arvostustasoa hieman pitemmällä ajanjaksolla. Angervuo osoittaa tämän yhtiön omiin ennusteisiin perustuen.
”Jos Kempowerin hallituksen ohjeistus toteutuu, voidaan laskea, että yhtiön liikevaihto vuosina 2026-2028 olisi 750 miljoonaa euroa. Jos oletamme yhtiön liikevoittoprosentin olevan yhtiön hallituksen keskipitkän aikavälin alareunassa (10-15 prosenttia), olisi yhtiön liikevoitto vuosina 2026-2028 75 miljoonaa euroa. Kun otetaan huomioon 20 prosentin yritysvoittovero, olisi yhtiö nettotulos vuosina 2026-2028 noin 60 miljoonaa euroa. Nykyiselle 1,86 miljardin markkina-arvolle laskettu p/e-luku 31.”
Jutun alaotsikot:
Fordit pääsemässä Teslan latausverkostoon.
Lisäksi tämä oli mielenkiintoinen pointti:
This is not the only move to open the Supercharger network to other EVs. In March, Tesla unveiled a new Supercharger for the US market that includes a CCS plug, allowing it to be used by non-Tesla EVs. It also gives Tesla access to federal funds for charging infrastructure that requires the infrastructure to be accessible to the widest range of EVs
Teslasta tulossa siis suora kilpailija muille latausoperaattoreille.
En halua sijoittaa yhtiöihin, joiden pääomistajan arvostelukykyä epäilen, kirjoittaa Karo Hämäläinen.
Maksumuurin takana, mutta alkoi kiinnostaa, että mikä Kempissä on sellaista, että Karo epäilee heidän arvostelukykyään?
Kempillähän on ihan mehevä ~70 prosenttia yhtiöstä hallussaan, että sikäli mielenkiintoinen kommentti:
Kempinvest ollut mukana GF Moneyssa, joka Karon mukaan on ollut suhmurointia esim. jo siksi että GF Money on pikavippifirma.
Itse pidän jopa todennäköisenä, että nyt kun Ford päätti siirtyä Teslan liittimeen myös muut autonvalmistajat tulevat USA:sa tekemään saman. Teslan latausverkosto kun on USA:sa aivan ylivoimainen verrattuna kaikkiin muihin, ja en usko että valmistajat haluavat antaa näin isoa kilpailuetua Fordille. Yleisesti USA:n latausverkoston tilanne on se, että jos haluaa auton jolla pystyy tekemään pidempää matkaa luotettavasti on vaihtoehdot Tesla tai polttomoottori, ja nyt siis myös Ford.
Jos yllä oleva toteutuu, joutuu Kempower kilpailemaan suoraan myös Teslaa vastaan, kun tähän mennessä eri liittimet ovat erottaneet USA:n markkinat. Tosin markkina on niin valtava, niin eiköhän sinne Kempowerin laturitkin mahdu. Ja ymmärtääkseni Teslan liitin on nykyään “avoin” eli mikään ei pitäisi estää Kempoweria tarjoamasta Teslan liittimellä varustettuja latureita, mikäli markkinat menevät tähän.
Euroopan markkinaan tällä ei ole vaikutusta, sillä täällä myös Tesla käyttää CCS-liitintä.
Joo, kirjoittaja mainihtee lähinnä että Kempinwest oli mukana tuossa GF moneyssa toisiksi isoimpana omistajana. Kirjoittaja ei halua pikavippifirmaan sijoittaa ja siksi Kempower on varmasti suhmurifirma myös, kun omistajilla ei ole arvostelukykyä. Asia selekä.
Sitten kirjoittaja käy läpi muita vastaavia keissejä, jossa joku täysin Kempoweriin liittymätön firma ei tuntunut olevan oikealla radalla ja kirjoittaja “tiesi” pysyä erossa. Aika oraakkeli, minäkin voisin listata tähän sata eri firmaa joihin ajattelin sijoittavani, mutten sijoittanut syystä X ja Y. Sitten mainihen vain ne, jotka ei lähteny jostain (luultavasti ihan muusta syystä) nousuun.
Toisin sanoen: artikkeli ei sijoittajakeissiin tuo yhtään mitään lisää. Artikkelinakin voidaan tulkita pelkkänä ajatusvirtana, kun ei noilla useammalla eri keissillä ollut yhteistä lankaa oikeastaan minkäänlaista. Mitään ei jaksettu myös avata pintaa syvemmälle, koska sehän olisi vaatinut yli viiden minuutin preppausta artikkelin kirjoittamiseen.
Sisäpiiritieto: Kempower on vahvistanut uuden tilauksen sähköautojen suurteholatausteknologian toimituksesta valtakunnalliselle asiakkaalle Isossa-Britanniassa
Kempower on vahvistanut olemassa olevalta asiakkaalta uuden tilauksen, joka koskee sähköajoneuvojen suurteholatausjärjestelmien (HPC) toimittamista koko maan kattavaan julkiseen lataukseen Isossa-Britanniassa. Sähköautojen HPC -latausjärjestelmien toimitus sisältää Kempower Satellite -latausjärjestelmiä ja tilaus toimitetaan vuoden 2023 jälkipuoliskolla (H2). Tilauksen arvo on yli 15 miljoonaa euroa.
Tämä on toinen tilaus, jonka Kempower on saanut yhdeltä Ison-Britannian suurimmista vähittäiskauppaketjuista. Kun 22. helmikuuta 2023 julkaistu tilaus ja nyt vahvistettu tilaus lasketaan yhteen, asiakkaalta saatujen tilausten yhteenlaskettu arvo nousee yli 20 miljoonaan euroon.
Kuvakaappaus Kempowerin Instagram storysta.
Ei pienintäkään hajua miten nopeasti kilpailijat työntävät virtaa akkuhin, mutta ihan kylmiltään uskallan väittää,.että Kovan luokan suoritus.
7min ja 150km ajomatkaa lisää. Eihän tuossa ajassa ehdi edes kaffekupposta juoda ja vessassa käydä.
Tuossahan laturista olisi irronnut enemmänkin, mutta auto ei ota vastaan nopeammin. Latausnopeuteen vaikuttaa akun varaus laturille tullessa, akun lämpötila jne.
Nopeimmista suurteholatureista irtoaa yli 300 kW teho, mutta harva auto pystyy ottamaan latausta vastaan niin isolla teholla.
Eikös se teho ihan ensinnä riippu siitä latauskentän kokonaistehosta, eli siitä minkälainen sähköliittymä tms. piuhat sinne latureille on vedetty. Sitten tulee vastaan auton kapasiteetti, tuo 190kw ei onnistu joka autolta.
Käsittääkseni Kempowerin latureiden vahvuudet ovat käytettävyys ja varmatoimivuus, se mitä ne antaa virtaa riippuu sähköinfrasta ja autosta, kapasitetti, akun lämpötila ja varausaste jne.
Joo tässä on niin monta muuttujaa ja ei pikalataus ole sinänsä rakettitiedettä. Kempowerin vahvuudet ovat nähdäkseni tuon modulaarisuuden ja kuorman jaon lisäksi myös käytettävyydessä.
Onhan tuo ihan hyvä luku jo mutta, Teslan V3 ampuu 250kw ja kaikista pistokkeista.
En usko että vieläkään edes alalla olevat tajuavat paljonko näille tulee olemaan kysyntää.
Lohjan ABC:llä on selkeästi hälytyskellot soinut kun nyt sinne on saatu 6kpl 150kw Kempower ja tulossa toiset mokomat Teslan V3 latureita samaan parkkikseen.
On siellä jotain vanhaa 50kw reliikkiä kans mutta ne olkoot hybridi kansalle.
